《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第12號(hào)——債務(wù)重組》的修訂和實(shí)施，對(duì)規(guī)范會(huì)計(jì)行為、提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量、加快與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的趨同發(fā)揮了重要作用，也給會(huì)計(jì)、審計(jì)實(shí)務(wù)工作提出了新挑戰(zhàn)。本文從債務(wù)重組的審計(jì)特征分析入手，探究其合理可行的審計(jì)對(duì)策，旨在對(duì)審計(jì)實(shí)務(wù)工作有一定的指導(dǎo)作用。

一、債務(wù)重組審計(jì)的特征

《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第12號(hào)——債務(wù)重組》中對(duì)債務(wù)重組的定義為：債務(wù)重組是指在債務(wù)人發(fā)生財(cái)務(wù)困難的情況下，債權(quán)人按照其與債務(wù)人達(dá)成的協(xié)議或者法院的裁定做出讓步的事項(xiàng)。新準(zhǔn)則強(qiáng)調(diào)了債務(wù)人處于財(cái)務(wù)困難的前提條件，并突出了債權(quán)人做出讓步的實(shí)質(zhì)條件，排除了債務(wù)人不處于財(cái)務(wù)困難條件下的。處于清算或改組時(shí)的債務(wù)重組以及雖修改了條件，但實(shí)質(zhì)上債權(quán)人并未做出讓步的債務(wù)重組事項(xiàng)，比如，在債務(wù)人發(fā)生困難時(shí)，債權(quán)人同意債務(wù)人用庫(kù)存商品抵償?shù)狡趥鶆?wù)，且不調(diào)整償還的金額和時(shí)間，實(shí)質(zhì)上債權(quán)人并未做出讓步，則不屬于債務(wù)重組。因此，對(duì)債務(wù)重組的審計(jì)有別于對(duì)其他會(huì)計(jì)要素的審計(jì)。它有以下幾個(gè)方面的特征：

(一)債務(wù)重組審計(jì)對(duì)象具有復(fù)雜性

債務(wù)重組審計(jì)是財(cái)務(wù)報(bào)告審計(jì)的一個(gè)有機(jī)組成部分，但它本身便是一個(gè)大概念。包括債權(quán)人、債務(wù)人兩個(gè)方面。因此，注冊(cè)會(huì)計(jì)師對(duì)其進(jìn)行審計(jì)時(shí)，要系統(tǒng)分析、統(tǒng)籌兼顧，凡是客戶的債務(wù)重組即以資產(chǎn)清償債務(wù)、將債務(wù)轉(zhuǎn)為資本、修改其他條件以上3種方式的組合等方式所涉及的各種會(huì)計(jì)要素的增減變動(dòng)情況，均應(yīng)作為審計(jì)對(duì)象。

(二)債務(wù)重組審計(jì)目標(biāo)具有交叉性

為避免債權(quán)人通過(guò)訴訟（仲裁）、強(qiáng)制執(zhí)行等剛性手段來(lái)解決債務(wù)爭(zhēng)端，實(shí)踐中，負(fù)債企業(yè)一般可以采取以下兩種方式：其一是申請(qǐng)破產(chǎn)。其二就是債務(wù)重組。債務(wù)重組在理論上可以分為持續(xù)經(jīng)營(yíng)條件下的債務(wù)重組和非持續(xù)經(jīng)營(yíng)條件上下的債務(wù)重組兩種。本文中的債力重組是指前者，其目的是減輕企業(yè)的債務(wù)負(fù)擔(dān)，成化企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)。在實(shí)踐中比較成熟的債務(wù)重組方式有以下幾種：

（1）債轉(zhuǎn)股。也稱債務(wù)資本化。債務(wù)資本化是指?jìng)鶆?wù)人將所負(fù)債務(wù)轉(zhuǎn)化為企業(yè)資本，同時(shí)，債權(quán)人將對(duì)企業(yè)的債權(quán)轉(zhuǎn)化為對(duì)負(fù)債企業(yè)的股權(quán)的情況。目前，我國(guó)行政法規(guī)中規(guī)定的債轉(zhuǎn)股僅限于金融機(jī)構(gòu)與國(guó)有大型企來(lái)之間發(fā)生的債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)，即所謂的政策性債轉(zhuǎn)股，但法律并沒(méi)有明文禁止其他企業(yè)之間的債轉(zhuǎn)股，而且，企業(yè)間債轉(zhuǎn)股作為一種緩解企業(yè)資金緊缺的新手段已經(jīng)得到越來(lái)越多的重視。

（2）債務(wù)轉(zhuǎn)移。所謂債務(wù)轉(zhuǎn)移是指負(fù)債企業(yè)將其對(duì)債權(quán)人的負(fù)債轉(zhuǎn)給第三方承擔(dān)的行為。

（3）債務(wù)豁免。債務(wù)豁免是指負(fù)債企業(yè)以低于債務(wù)帳面價(jià)值的現(xiàn)金清償債務(wù)，即債權(quán)人豁免負(fù)債企業(yè)的部分債務(wù)，以在一定程度上減輕負(fù)債企業(yè)的負(fù)擔(dān)?；砻獠糠謧鶆?wù)帶來(lái)的損失，應(yīng)記入債權(quán)人當(dāng)期營(yíng)業(yè)外支出，但負(fù)債企業(yè)不宜確認(rèn)債務(wù)重組收益。

（4）債務(wù)抵消或債的混同。債務(wù)抵消分為法定抵消和約定抵消兩類?！逗贤ā返?9條規(guī)定，當(dāng)事人互負(fù)到期債務(wù)，該債務(wù)的標(biāo)的物種類、品質(zhì)相同的，任何一方可以將自己的債務(wù)與對(duì)方的債務(wù)抵銷，但依照法律規(guī)定或者按照合同性質(zhì)不得抵銷的除外。當(dāng)事人主張抵銷的，應(yīng)當(dāng)通知對(duì)方。法定抵消不得附有條件或者期限。所謂約定抵消就是當(dāng)事人互負(fù)債務(wù)，但標(biāo)的物種類、品質(zhì)甚至數(shù)量均不相同的，經(jīng)雙方協(xié)商一致，進(jìn)行的抵銷。債務(wù)抵銷一方面可以免去雙方交互給付的麻煩，節(jié)省清償債務(wù)的費(fèi)用；另一方面可確保債權(quán)的效力，以免先為清償者有蒙受損害的危險(xiǎn)，特別是在破產(chǎn)程序中，破產(chǎn)人對(duì)于債權(quán)人有反對(duì)債權(quán)時(shí)，其債權(quán)人得以抵消，免除自己的債務(wù)，從而使自己處于優(yōu)先清償?shù)牡匚弧４送猓逗贤ā返?3條規(guī)定，債務(wù)人接到債權(quán)轉(zhuǎn)讓通知時(shí)，債務(wù)人對(duì)讓與人享有債權(quán)，并且債務(wù)人的債權(quán)先于轉(zhuǎn)到期或者同時(shí)到期的，債務(wù)人可以向受讓人主張抵銷。因此，在債務(wù)重組實(shí)踐中，債務(wù)抵銷與第三方債權(quán)轉(zhuǎn)讓配套運(yùn)用也較為常見(jiàn)。

（5）直接融資增資減債。直接融資增資減債原則上不屬于直接的債務(wù)重組的范疇，但有異曲同工之效。主要是負(fù)債企業(yè)在資本市場(chǎng)中吸引其他資金注入，改善資金緊缺的狀況，使經(jīng)營(yíng)活動(dòng)順利進(jìn)行，通過(guò)贏利來(lái)償還債務(wù)。直接融資一般有兩種方法，一是利用股票市場(chǎng)，即企業(yè)通過(guò)在境內(nèi)外發(fā)行股票籌得資金，從而減輕企業(yè)的債務(wù)負(fù)擔(dān)。二是發(fā)行可轉(zhuǎn)換債券。公務(wù)員之家版權(quán)所有

摘要：2000年12月財(cái)政部對(duì)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則－債務(wù)重組》進(jìn)行了修訂，修訂后的新準(zhǔn)則在債務(wù)重組的定義、方式，債權(quán)人和債務(wù)人的會(huì)計(jì)處理等方面都有較大的變化。新的債務(wù)重組準(zhǔn)則極大的規(guī)范了企業(yè)的債務(wù)重組行為，防止了企業(yè)借重組之機(jī)操縱利潤(rùn)、粉飾會(huì)計(jì)報(bào)表。但其在執(zhí)行過(guò)程中也還存在一些問(wèn)題，如放棄使用“公允價(jià)值”計(jì)量是否合適，修改償債條件后判斷債權(quán)人是否作出了讓步時(shí)需不需要考慮貨幣的時(shí)間價(jià)值等。本文就存在的這些問(wèn)題進(jìn)行了探討，并提出了相應(yīng)的建議。

關(guān)鍵詞：債務(wù)重組公允價(jià)值現(xiàn)值

Abstract:MinistryofFinancerevisedtheAccountingStandardforBusinessEnterprises:debtreorganisationinDecember,2000.Newstandardrevisedhasgreatchangesonthedefinitionandwayofdebtreorganisation,andaccountingtreatmentofcreditoranddebtor.Newdebtreorganisationstandardstandardizesdebtreorganisationactionofenterprise,avoidenterprisemanipulatingearningsandwindow-dressingaccountingstatementwhilereorganising.Itstillhassomequestionsduringexecutioncourse,forexample,whetheitissuitableornotforgivingup“fairvalue”measurement,andwhetheritisnecessary ornotthatcreditorconsiderstimevalueofmoneywhenjudgingcompromiseofcreditorafterrevisingdebtrepaymentcondition,andsoon.Thisarticleexploredthesequestionsandputforwardtosomecorrespondingsuggestions.

Keywords:debtreorganisationfairvaluepresentworth

1998年6月，財(cái)政部了《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則??債務(wù)重組》（以下簡(jiǎn)稱“舊準(zhǔn)則”），并于1999年1月1日起實(shí)施。該準(zhǔn)則對(duì)規(guī)范我國(guó)企業(yè)的債務(wù)重組行為起到了重要作用，但在具體執(zhí)行過(guò)程中仍存在一些問(wèn)題，如債務(wù)人借債務(wù)重組操縱利潤(rùn)等。針對(duì)這些問(wèn)題，財(cái)政部對(duì)該準(zhǔn)則進(jìn)行了修訂，于2001年1月了修訂后的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則??債務(wù)重組》（以下簡(jiǎn)稱“新準(zhǔn)則”）。新準(zhǔn)則的實(shí)施增強(qiáng)了企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況的真實(shí)性及會(huì)計(jì)報(bào)表的真實(shí)性、可靠性，也極大地規(guī)范了企業(yè)的債務(wù)重組行為。

1、新舊準(zhǔn)則的比較

「摘要」債務(wù)重組是企業(yè)在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)環(huán)境運(yùn)行中經(jīng)常遇到的問(wèn)題，正確地處理該類問(wèn)題對(duì)確認(rèn)企業(yè)會(huì)計(jì)要素十分重要。文章對(duì)新債務(wù)重組會(huì)計(jì)準(zhǔn)則進(jìn)行了分析，并就新舊準(zhǔn)則的差異進(jìn)行了比較和研究。

「關(guān)鍵詞」債務(wù)重組；會(huì)計(jì)準(zhǔn)則；比較

商業(yè)信用是企業(yè)在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)環(huán)境運(yùn)行中為加快商品周轉(zhuǎn)而經(jīng)常運(yùn)用的手段，它一方面為購(gòu)銷雙方主體解決了資金瓶頸問(wèn)題，另一方面也帶來(lái)了大量的債務(wù)糾紛。債務(wù)人到期無(wú)法按既定條件償還債務(wù)不僅會(huì)給債權(quán)人帶來(lái)?yè)p失，而且也會(huì)給自己的商業(yè)信譽(yù)造成不利影響。所以，債權(quán)債務(wù)雙方可以選擇一種較為經(jīng)濟(jì)的解決債務(wù)糾紛的方法，即債務(wù)重組。

債務(wù)重組，是指在債務(wù)人發(fā)生財(cái)務(wù)困難的情況下，債權(quán)人按照其與債務(wù)人達(dá)成的協(xié)議或者法院的裁定做出讓步的事項(xiàng)。為規(guī)范債務(wù)重組的確認(rèn)、計(jì)量和相關(guān)信息的披露，財(cái)政部根據(jù)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——基本準(zhǔn)則》于1998年制定了《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——債務(wù)重組》，并于2001年進(jìn)行了修訂；2006年2月財(cái)政部在制定新的準(zhǔn)則體系中，對(duì)該準(zhǔn)則再次進(jìn)行了修訂，了《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則12號(hào)——債務(wù)重組》（下稱新準(zhǔn)則）。本文針對(duì)新準(zhǔn)則的主要內(nèi)容及其與舊準(zhǔn)則的差異進(jìn)行了分析。

一、新準(zhǔn)則的主要內(nèi)容

新準(zhǔn)則由總則、債務(wù)人的會(huì)計(jì)處理、債權(quán)人的會(huì)計(jì)處理和披露共四章組成。主要內(nèi)容如下：

上市公司實(shí)行債務(wù)重組對(duì)其盈利影響的具體分析

下面以2007和2010年數(shù)據(jù)為依據(jù)，具體分析上市公司債務(wù)重組對(duì)盈利的影響。2007年，在1570家上市公司中，共有316家在報(bào)告期內(nèi)發(fā)生債務(wù)重組業(yè)務(wù)，占比為20.13%，因債務(wù)重組產(chǎn)生的營(yíng)業(yè)外收支共計(jì)130.04億元，占1570家上市公司凈利潤(rùn)總額的1.29%。其中，有229家上市公司作為債務(wù)方獲得債務(wù)重組收益133.00億元，82家作為債權(quán)方因讓步產(chǎn)生債務(wù)重組損失2.96億元。報(bào)告期內(nèi)，利用債務(wù)重組獲得營(yíng)業(yè)外收入的公司占發(fā)生債務(wù)重組公司的72.46%，表明我國(guó)上市公司還款能力及信譽(yù)問(wèn)題有待提高。［7］報(bào)告期內(nèi)，因債務(wù)重組業(yè)務(wù)產(chǎn)生營(yíng)業(yè)外收入金額前5名的上市公司見(jiàn)表2:報(bào)告期內(nèi)，因債務(wù)重組業(yè)務(wù)產(chǎn)生營(yíng)業(yè)外支出金額前5名的上市公司見(jiàn)表3:1570家上市公司中，因債務(wù)重組產(chǎn)生的營(yíng)業(yè)外收入占其凈利潤(rùn)的比例超過(guò)100%的公司有55家，其中比例最大的10家公司見(jiàn)表4:截至2011年4月30日，已公布2010年度財(cái)務(wù)報(bào)告(共2130家)并且發(fā)生債務(wù)重組事項(xiàng)的企業(yè)(共252家)中:(1)債務(wù)重組損益占營(yíng)業(yè)外收支比重在50%以上的企業(yè)共60家，占已公布發(fā)生債務(wù)重組事項(xiàng)企業(yè)總數(shù)的比重為23.81%;(2)債務(wù)重組損益占合并凈利潤(rùn)的比重超過(guò)20%以上的企業(yè)共57家，占已公布發(fā)生債務(wù)重組事項(xiàng)企業(yè)總數(shù)的比重為22.62%;(3)債務(wù)重組損益占綜合收益的絕對(duì)比重在20%以上的企業(yè)共54家，占已公布發(fā)生債務(wù)重組事項(xiàng)企業(yè)總數(shù)的比重為21.43%［10］。

近年來(lái)上市公司債務(wù)重組的主要特征和呈現(xiàn)的規(guī)律

上市公司實(shí)行債務(wù)重組除了上述對(duì)其盈利的影響外，還存在以下幾個(gè)方面的主要特征和規(guī)律。(一)上市公司債務(wù)重組交易內(nèi)容的披露逐漸改善，但仍然不夠規(guī)范在披露有關(guān)債務(wù)重組具體內(nèi)容上，披露的詳盡程度各不相同。在2007年度發(fā)生債務(wù)重組的公司中，多數(shù)公司均披露了債務(wù)重組發(fā)生對(duì)營(yíng)業(yè)外收支的影響金額，但存在少數(shù)公司(5家)未披露債務(wù)重組業(yè)務(wù)對(duì)損益的影響:民生銀行(600016)、申達(dá)股份(600626)、中大股份(600704)、ST宏盛(600817)、S*ST盛潤(rùn)(000030)［7］。少數(shù)發(fā)生債務(wù)重組的公司未披露其因債務(wù)重組業(yè)務(wù)對(duì)報(bào)告期內(nèi)損益的影響，也未披露營(yíng)業(yè)外收入的明細(xì)，且存在部分債務(wù)重組的公司未披露債務(wù)重組的具體內(nèi)容。同時(shí)，債務(wù)重組相關(guān)信息在報(bào)表中披露的位置各不相同，披露的位置有在公司財(cái)務(wù)報(bào)表附注的“其他重要事項(xiàng)”、單列“債務(wù)重組”、“關(guān)聯(lián)方交易”、“承諾事項(xiàng)履行情況”中，還有在年報(bào)正文“董事會(huì)報(bào)告”、“重要事項(xiàng)”中。存在上市公司利用分步分散披露，以減輕集中披露債務(wù)重組相關(guān)信息對(duì)企業(yè)凈利潤(rùn)質(zhì)量的不利影響的可能性。同時(shí)，有6家上市公司財(cái)務(wù)報(bào)表附注披露的債務(wù)重組損益金額前后不一致［4］。2010年披露情況顯示，發(fā)生債務(wù)重組的252家上市公司中，46家存在利用債務(wù)重組調(diào)節(jié)利潤(rùn)的可能性，占發(fā)生債務(wù)重組的上市公司總數(shù)的18.25%。有26家企業(yè)披露的債務(wù)重組事項(xiàng)因?yàn)楦鞣N原因不符合債務(wù)重組準(zhǔn)則要求，占發(fā)生債務(wù)重組的上市公司總數(shù)的10.32%。比如方興科技(600552)營(yíng)業(yè)外收入附注中有兩個(gè)本期發(fā)生額，但沒(méi)有上年發(fā)生額;河北鋼鐵(000709)披露出現(xiàn)矛盾，披露的債務(wù)重組損益不一致;一汽富維(600742)補(bǔ)充資料中存在債務(wù)重組損益金額為3519412.88，但是營(yíng)業(yè)外收入中沒(méi)有債務(wù)重組利得;鄭煤機(jī)(601717)補(bǔ)充資料中的債務(wù)重組損益為－388072.61元與營(yíng)業(yè)外收入中的債務(wù)重組利得金額不符等等［10］?？傊?，多數(shù)公司債務(wù)重組具體情況批準(zhǔn)的不夠充分或者不符合準(zhǔn)則要求，報(bào)表使用者無(wú)法從財(cái)務(wù)報(bào)告中獲取足夠的信息［11］。(二)上市公司債務(wù)重組中抵債資產(chǎn)公允價(jià)值確定方法及金額公允價(jià)值可靠性仍值得探討，需進(jìn)一步提高2007年度發(fā)生債務(wù)重組業(yè)務(wù)的公司中，僅少數(shù)公司披露了其債務(wù)重組過(guò)程中公允價(jià)值取得方式。以滬市為例，在164家報(bào)告期內(nèi)發(fā)生債務(wù)重組公司中，僅有9家公司披露了其公允價(jià)值取得方式，其中披露內(nèi)容如下:ST大唐(600198)以現(xiàn)金抵債、健康元(600380)取得的銀河股份之權(quán)益股份按5元/股的協(xié)議價(jià)格，合計(jì)144915000元計(jì)入可供出售的金融資產(chǎn)、*ST滄化(600722)將修改債務(wù)條件后債務(wù)的公允價(jià)值作為重組后債務(wù)的入賬價(jià)值、ST丹化(600844)參考評(píng)估價(jià)格、四川金頂(600678)現(xiàn)金抵債、ST一投(600515)將其部分非現(xiàn)金資產(chǎn)以評(píng)估值148975900.00元抵償本公司及子公司對(duì)其擔(dān)保所產(chǎn)生的預(yù)計(jì)負(fù)債、南京熊貓(600775)債務(wù)重組損失按截至2007年5月31日華飛彩色顯示系統(tǒng)有限公司凈資產(chǎn)公允價(jià)值應(yīng)屬本公司部分392892722.42元確認(rèn)為長(zhǎng)期股權(quán)投資成本、中油化建(600546)房地產(chǎn)估價(jià)報(bào)告、ST珠峰(600338)按照評(píng)估價(jià)［7］。2010年的具體情況披露顯示，發(fā)生債務(wù)重組的252家上市公司中，有25家企業(yè)有抵債資產(chǎn)，占發(fā)生債務(wù)重組的上市公司總數(shù)的9.92%，但25家企業(yè)中只有7家企業(yè)披露了抵債資產(chǎn)的公允價(jià)值的確定方法，其中*ST阿繼(000922)、辰州礦業(yè)(002155)和華東科技(000727)三家公司是通過(guò)資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)對(duì)抵債資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估的方式來(lái)獲得抵債資產(chǎn)的公允價(jià)值;*ST源發(fā)(600757)是通過(guò)拍賣變現(xiàn)的方式獲得抵債資產(chǎn)的公允價(jià)值，*ST源發(fā)(600757)是以市場(chǎng)價(jià)格作為抵債資產(chǎn)的公允價(jià)值，大唐發(fā)電(601991)以賬面價(jià)值作為抵債資產(chǎn)的公允價(jià)值，旭光股份(600353)以該固定資產(chǎn)的公允價(jià)值為基礎(chǔ)確定其入賬價(jià)值。有9家企業(yè)披露了抵債資產(chǎn)的公允價(jià)值金額［7］。(三)利用債務(wù)重組調(diào)節(jié)利潤(rùn)的情況有所改觀，但仍存在，不容忽視新債務(wù)重組準(zhǔn)則與舊準(zhǔn)則的最大區(qū)別是重新將公允價(jià)值作為債務(wù)重組業(yè)務(wù)會(huì)計(jì)處理的基礎(chǔ)。從新準(zhǔn)則2007年度執(zhí)行情況來(lái)看，公允價(jià)值計(jì)量對(duì)除上年度虧損的ST公司以外的其他公司影響甚微，成功的實(shí)現(xiàn)了平穩(wěn)轉(zhuǎn)換，但對(duì)上年度虧損的ST公司的業(yè)績(jī)還是產(chǎn)生了較大的波動(dòng)。例如ST浪莎2007年年報(bào)顯示，公司去年基本每股收益高達(dá)4.22元，相較于2006年的0.15元，增幅達(dá)到2713.33%。ST浪莎(600137)報(bào)告期內(nèi)的高收益，主要得益于債務(wù)重組實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)外收支。年報(bào)顯示，2007年公司完成營(yíng)業(yè)收入132989040.43元，實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)298891221.69元(其中扣除營(yíng)業(yè)外收支后凈利潤(rùn)13481023.07元)，完成每股凈資產(chǎn)1.19元。該公司扣除營(yíng)業(yè)外收支后基本每股收益為0.19元，營(yíng)業(yè)外收支產(chǎn)生的基本每股收益為4.02元［7］。根據(jù)2010年度財(cái)務(wù)報(bào)告，發(fā)生債務(wù)重組事項(xiàng)的企業(yè)(共252家)中:債務(wù)重組損益占營(yíng)業(yè)外收支比重在50%以上的企業(yè)共60家，占已公布發(fā)生債務(wù)重組事項(xiàng)企業(yè)總數(shù)的比重為23.81%;債務(wù)重組損益占合并凈利潤(rùn)的比重超過(guò)20%以上的企業(yè)共57家，占已公布發(fā)生債務(wù)重組事項(xiàng)企業(yè)總數(shù)的比重為22.62%;債務(wù)重組損益占綜合收益的絕對(duì)比重在20%以上的企業(yè)共54家，占已公布發(fā)生債務(wù)重組事項(xiàng)企業(yè)總數(shù)的比重為21.43%。發(fā)生債務(wù)重組的252家上市公司中，有8家上市公司的注冊(cè)會(huì)計(jì)師因公司債務(wù)重組事項(xiàng)出具了非標(biāo)準(zhǔn)的審計(jì)意見(jiàn)，占發(fā)生債務(wù)重組的上市公司總數(shù)的3.17%［10］。

本文作者：翟勝寶工作單位：安徽財(cái)經(jīng)大學(xué)

債務(wù)重組審計(jì)的特征主要表現(xiàn)為以下三點(diǎn)：

第一，債務(wù)重組審計(jì)具有交易事項(xiàng)的偶發(fā)性。債務(wù)重組在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中并不少見(jiàn)，但對(duì)于特定被審計(jì)單位的特定會(huì)計(jì)期間而言，畢竟是偶發(fā)的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)，在審計(jì)方法上，宜采用詳查法，由經(jīng)驗(yàn)豐富的審計(jì)人員對(duì)所發(fā)生的該事項(xiàng)作全面審計(jì)，從而有效地降低審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)。

第二，債務(wù)重組審計(jì)涉及面的廣泛性。債務(wù)重組事項(xiàng)關(guān)系到債權(quán)人和債務(wù)人的利益，在債轉(zhuǎn)股中，涉及到銀行、資產(chǎn)管理公司和企業(yè)等多方面的利益關(guān)系，在企業(yè)“內(nèi)部人控制”問(wèn)題還無(wú)法從根本上解決的情況下，企業(yè)可能通過(guò)做假帳等手段將盈利人為地制造為虧損，損害債權(quán)人的合法利益，審計(jì)作為綜合性的監(jiān)督約束力量，理應(yīng)發(fā)揮其作用。

第三，債務(wù)重組審計(jì)類型的多樣性。債務(wù)人處于正常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)條件下和處于清算或改組時(shí)，審計(jì)的內(nèi)容不盡相同，這是由于不同條件下的會(huì)計(jì)計(jì)量、確認(rèn)和披露的不同所決定的。前者屬于持續(xù)經(jīng)營(yíng)狀態(tài)，應(yīng)遵循一般的會(huì)計(jì)核算原則和方法，后者屬于非持續(xù)經(jīng)營(yíng)狀態(tài)，應(yīng)遵循特殊的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則。

債務(wù)重組審計(jì)的特殊性，決定其審計(jì)內(nèi)容主要有以下幾個(gè)方面：

1、了解控制環(huán)境，審查企業(yè)披露的債務(wù)重組事項(xiàng)是否確實(shí)存在或發(fā)生。內(nèi)部控制是被審計(jì)單位對(duì)其經(jīng)濟(jì)活動(dòng)進(jìn)行組織、制約、考核和調(diào)節(jié)的重要工具，內(nèi)部控制制度對(duì)企業(yè)內(nèi)部各種組織機(jī)構(gòu)規(guī)定了相應(yīng)的職責(zé)與權(quán)限，審計(jì)人員通過(guò)取得并審閱股東大會(huì)、董事會(huì)和管理當(dāng)局會(huì)議記錄等，查明被審計(jì)單位在報(bào)告期內(nèi)是否發(fā)生債務(wù)重組事項(xiàng)，以確定債務(wù)重組事項(xiàng)是否真實(shí)存在。

摘要：2000年12月財(cái)政部對(duì)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則－債務(wù)重組》進(jìn)行了修訂，修訂后的新準(zhǔn)則在債務(wù)重組的定義、方式，債權(quán)人和債務(wù)人的會(huì)計(jì)處理等方面都有較大的變化。新的債務(wù)重組準(zhǔn)則極大的規(guī)范了企業(yè)的債務(wù)重組行為，防止了企業(yè)借重組之機(jī)操縱利潤(rùn)、粉飾會(huì)計(jì)報(bào)表。但其在執(zhí)行過(guò)程中也還存在一些問(wèn)題，如放棄使用“公允價(jià)值”計(jì)量是否合適，修改償債條件后判斷債權(quán)人是否作出了讓步時(shí)需不需要考慮貨幣的時(shí)間價(jià)值等。本文就存在的這些問(wèn)題進(jìn)行了探討，并提出了相應(yīng)的建議。

關(guān)鍵詞：債務(wù)重組公允價(jià)值現(xiàn)值

Abstract:MinistryofFinancerevisedtheAccountingStandardforBusinessEnterprises:debtreorganisationinDecember,2000.Newstandardrevisedhasgreatchangesonthedefinitionandwayofdebtreorganisation,andaccountingtreatmentofcreditoranddebtor.Newdebtreorganisationstandardstandardizesdebtreorganisationactionofenterprise,avoidenterprisemanipulatingearningsandwindow-dressingaccountingstatementwhilereorganising.Itstillhassomequestionsduringexecutioncourse,forexample,whetheitissuitableornotforgivingup“fairvalue”measurement,andwhetheritisnecessary ornotthatcreditorconsiderstimevalueofmoneywhenjudgingcompromiseofcreditorafterrevisingdebtrepaymentcondition,andsoon.Thisarticleexploredthesequestionsandputforwardtosomecorrespondingsuggestions.

Keywords:debtreorganisationfairvaluepresentworth

1998年6月，財(cái)政部了《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則??債務(wù)重組》（以下簡(jiǎn)稱“舊準(zhǔn)則”），并于1999年1月1日起實(shí)施。該準(zhǔn)則對(duì)規(guī)范我國(guó)企業(yè)的債務(wù)重組行為起到了重要作用，但在具體執(zhí)行過(guò)程中仍存在一些問(wèn)題，如債務(wù)人借債務(wù)重組操縱利潤(rùn)等。針對(duì)這些問(wèn)題，財(cái)政部對(duì)該準(zhǔn)則進(jìn)行了修訂，于2001年1月了修訂后的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則??債務(wù)重組》（以下簡(jiǎn)稱“新準(zhǔn)則”）。新準(zhǔn)則的實(shí)施增強(qiáng)了企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況的真實(shí)性及會(huì)計(jì)報(bào)表的真實(shí)性、可靠性，也極大地規(guī)范了企業(yè)的債務(wù)重組行為。

1、新舊準(zhǔn)則的比較

摘要：2000年12月財(cái)政部對(duì)《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則－債務(wù)重組》進(jìn)行了修訂，修訂后的新準(zhǔn)則在債務(wù)重組的定義、方式，債權(quán)人和債務(wù)人的會(huì)計(jì)處理等方面都有較大的變化。新的債務(wù)重組準(zhǔn)則極大的規(guī)范了企業(yè)的債務(wù)重組行為，防止了企業(yè)借重組之機(jī)操縱利潤(rùn)、粉飾會(huì)計(jì)報(bào)表。但其在執(zhí)行過(guò)程中也還存在一些問(wèn)題，如放棄使用“公允價(jià)值”計(jì)量是否合適，修改償債條件后判斷債權(quán)人是否作出了讓步時(shí)需不需要考慮貨幣的時(shí)間價(jià)值等。本文就存在的這些問(wèn)題進(jìn)行了探討，并提出了相應(yīng)的建議。

關(guān)鍵詞：債務(wù)重組公允價(jià)值現(xiàn)值

Abstract:MinistryofFinancerevisedtheAccountingStandardforBusinessEnterprises:debtreorganisationinDecember,2000.Newstandardrevisedhasgreatchangesonthedefinitionandwayofdebtreorganisation,andaccountingtreatmentofcreditoranddebtor.Newdebtreorganisationstandardstandardizesdebtreorganisationactionofenterprise,avoidenterprisemanipulatingearningsandwindow-dressingaccountingstatementwhilereorganising.Itstillhassomequestionsduringexecutioncourse,forexample,whetheitissuitableornotforgivingup“fairvalue”measurement,andwhetheritisnecessary ornotthatcreditorconsiderstimevalueofmoneywhenjudgingcompromiseofcreditorafterrevisingdebtrepaymentcondition,andsoon.Thisarticleexploredthesequestionsandputforwardtosomecorrespondingsuggestions.

Keywords:debtreorganisationfairvaluepresentworth

1998年6月，財(cái)政部了《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則??債務(wù)重組》（以下簡(jiǎn)稱“舊準(zhǔn)則”），并于1999年1月1日起實(shí)施。該準(zhǔn)則對(duì)規(guī)范我國(guó)企業(yè)的債務(wù)重組行為起到了重要作用，但在具體執(zhí)行過(guò)程中仍存在一些問(wèn)題，如債務(wù)人借債務(wù)重組操縱利潤(rùn)等。針對(duì)這些問(wèn)題，財(cái)政部對(duì)該準(zhǔn)則進(jìn)行了修訂，于2001年1月了修訂后的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則??債務(wù)重組》（以下簡(jiǎn)稱“新準(zhǔn)則”）。新準(zhǔn)則的實(shí)施增強(qiáng)了企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況的真實(shí)性及會(huì)計(jì)報(bào)表的真實(shí)性、可靠性，也極大地規(guī)范了企業(yè)的債務(wù)重組行為。

1、新舊準(zhǔn)則的比較

2001年1月18日財(cái)政部正式頒布了新修訂的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——債務(wù)重組》，這是我國(guó)為規(guī)范企業(yè)債務(wù)重組的會(huì)計(jì)核算及相關(guān)信息的披露、提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量、促進(jìn)證券市場(chǎng)健康發(fā)展而采取的一項(xiàng)重要措施。本文結(jié)合對(duì)新舊債務(wù)重組準(zhǔn)則的比較，談?wù)勗摐?zhǔn)則的變化及其修訂對(duì)上市公司的影響。

一、關(guān)于準(zhǔn)則的修訂背景

原債務(wù)重組準(zhǔn)則是于1998年6月頒布的，并于1999年1月開(kāi)始正式實(shí)施。在準(zhǔn)則施行后的兩年間，上市公司債務(wù)重組行為越來(lái)越普遍。而且有許多公司利用準(zhǔn)則中“債務(wù)人重組債務(wù)產(chǎn)生的差額作為債務(wù)重組收益，計(jì)入當(dāng)期損益”這一規(guī)定進(jìn)行虛假重組。不少經(jīng)營(yíng)困難的上市公司依靠關(guān)聯(lián)債權(quán)人的慷慨豁免，或以自身低值資產(chǎn)充抵巨額欠款等方式，將不菲的債務(wù)重組收益計(jì)入利潤(rùn)，得以維持帳面盈利，有的甚至“扭虧為盈”，這樣的例子屢見(jiàn)不鮮。如1998年底，阿城鋼鐵公司通過(guò)債務(wù)重組，調(diào)減應(yīng)付款項(xiàng)7800萬(wàn)元，致使公司當(dāng)年?duì)I業(yè)外收支凈額高達(dá)7584萬(wàn)元，而當(dāng)年的凈利潤(rùn)僅為4341萬(wàn)元；1999年ST石勸業(yè)的債務(wù)重組收益達(dá)2092萬(wàn)元，是當(dāng)年利潤(rùn)總額的1162%；2000年底，轟動(dòng)一時(shí)的鄭百文重組案又傳出信達(dá)公司與鄭百文簽定債務(wù)豁免協(xié)議、免除鄭百文1.5億元債務(wù)的消息。按照舊準(zhǔn)則的規(guī)定，鄭百文可以此獲得1.5億美元的重組收益。此事在業(yè)界引起了軒然大波，許多人對(duì)債務(wù)重組淪變?yōu)槔麧?rùn)操縱手段感到忿忿不平，更引發(fā)了對(duì)債務(wù)重組的嚴(yán)重信任危機(jī)。為了完善債務(wù)重組會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，填堵利潤(rùn)操縱之路，財(cái)政部適時(shí)了新的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——債務(wù)重組》。

二、關(guān)于準(zhǔn)則的變動(dòng)情況

1.債務(wù)重組的定義更切合實(shí)際。

按照舊準(zhǔn)則的規(guī)定，債務(wù)重組是指?jìng)鶆?wù)人發(fā)生財(cái)務(wù)困難的情況下，債權(quán)人按照其與債務(wù)人達(dá)成的協(xié)議或法院的裁定作出讓步的事項(xiàng)。按照新準(zhǔn)則的規(guī)定，債務(wù)重組是指?jìng)鶛?quán)人按照其與債務(wù)人達(dá)成的協(xié)議或法院的裁決同意債務(wù)人修改債務(wù)條件的事項(xiàng)。相比較而言，在舊準(zhǔn)則中債務(wù)重組是有前提條件的，即債務(wù)人發(fā)生財(cái)務(wù)困難。也就是說(shuō)該定義不包括債務(wù)人不處于財(cái)務(wù)困難條件下的債務(wù)重組和債務(wù)人處于清算或改組時(shí)的債務(wù)重組。但從廣義上說(shuō)，所有涉及修改債務(wù)條件的事件（包括修改債務(wù)金額或時(shí)間）都應(yīng)視為債務(wù)重組。而且在實(shí)際中有些債務(wù)重組產(chǎn)生的原因并不一定是債務(wù)人發(fā)生財(cái)務(wù)困難，如債務(wù)人為避免承擔(dān)過(guò)重的利息、為調(diào)整資本結(jié)構(gòu)、改善企業(yè)資產(chǎn)流動(dòng)性、調(diào)整經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略目標(biāo)，而提前償還所欠款項(xiàng)、以產(chǎn)品或固定資產(chǎn)抵償、以債務(wù)轉(zhuǎn)增資本等。況且什么叫財(cái)務(wù)困難，在會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)中不易界定。為了使債務(wù)重組的定義更加符合實(shí)際，新準(zhǔn)則刪去了這一前提條件。此外，舊準(zhǔn)則中用于判斷債務(wù)重組的另一個(gè)重要特征，即“債權(quán)人是否作出讓步”也隨之被刪改，代之以“債權(quán)人是否同意債務(wù)人修改債務(wù)條件”。這種提法抓住了問(wèn)題的關(guān)鍵，使債務(wù)重組的定義更加務(wù)實(shí)。由定義的變化進(jìn)而可以推斷出新準(zhǔn)則的適用范圍較舊準(zhǔn)則更廣，不再局限于對(duì)債務(wù)人處于財(cái)務(wù)困難時(shí)債權(quán)人作出讓步的債務(wù)重組，還包括債務(wù)人沒(méi)有發(fā)生財(cái)務(wù)困難時(shí)或企業(yè)清算破產(chǎn)時(shí)的債務(wù)重組以及債權(quán)人未作出讓步的債務(wù)重組。

《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第12號(hào)——債務(wù)重組》較舊準(zhǔn)則對(duì)債務(wù)重組的會(huì)計(jì)處理計(jì)量模式和收益確認(rèn)方面發(fā)生較大變化，對(duì)債務(wù)重組進(jìn)行了重新定義，同時(shí)對(duì)債務(wù)重組的會(huì)計(jì)處理也進(jìn)行了修訂。

一、舊準(zhǔn)則債務(wù)重組會(huì)計(jì)處理的弊端

(一)以賬面價(jià)值為計(jì)量屬性一是給債權(quán)人操縱利潤(rùn)提供機(jī)會(huì)。當(dāng)債務(wù)人以非現(xiàn)金資產(chǎn)或以債務(wù)轉(zhuǎn)為資本清償債務(wù)時(shí)，債權(quán)人在重組過(guò)程中做出了讓步，發(fā)生了重組損失，卻又不能計(jì)人債務(wù)重組損失，債權(quán)人就可能通過(guò)其他方法來(lái)彌補(bǔ)該損失。二是不符合一致性原則。債務(wù)人以低于債務(wù)賬面價(jià)值的現(xiàn)金清償債務(wù)時(shí)，債權(quán)人將債權(quán)的賬面價(jià)值與收到的現(xiàn)金之間的差額作為債務(wù)重組損失計(jì)人營(yíng)業(yè)外支出，但對(duì)于債權(quán)人收到債務(wù)人以低于債務(wù)賬面價(jià)值的非現(xiàn)金資產(chǎn)清償債務(wù)時(shí)，債權(quán)人以債權(quán)的賬面價(jià)值為基礎(chǔ)確認(rèn)接受非現(xiàn)金資產(chǎn)的入賬價(jià)值，對(duì)于債權(quán)的賬面價(jià)值與接受的非現(xiàn)金資產(chǎn)之間的差額不作重組損失，這違背了一致性原則。

(二)重組收益確認(rèn)問(wèn)題2001年準(zhǔn)則規(guī)定債務(wù)重組收益直接計(jì)人債務(wù)人的所有者權(quán)益項(xiàng)目。判斷債務(wù)重組收益是否直接計(jì)人債務(wù)人的所有者權(quán)益項(xiàng)目，要看其經(jīng)濟(jì)實(shí)質(zhì)。從本質(zhì)上說(shuō)，債務(wù)重組收益屬于交換資產(chǎn)而產(chǎn)生的收益，而債務(wù)重組業(yè)務(wù)并非企業(yè)的經(jīng)營(yíng)性業(yè)務(wù)，只是偶發(fā)性事件，因此，應(yīng)歸屬于非經(jīng)營(yíng)性損益，列作營(yíng)業(yè)外收入。另外，按照稅法規(guī)定，債務(wù)重組收益屬于企業(yè)的應(yīng)稅收益，須計(jì)入企業(yè)的應(yīng)納稅所得，計(jì)算并繳納企業(yè)所得稅。資本公積是企業(yè)所有者投資的一部分，具有資本的屬性，而債務(wù)重組收益并非資本的增值，將債務(wù)重組收益確認(rèn)為資本公積，一是混淆了收益與資本的界限，二是不能客觀反映債務(wù)人的經(jīng)營(yíng)成果。

二、新準(zhǔn)則債務(wù)重組會(huì)計(jì)處理的創(chuàng)新

(一)以公允價(jià)值為計(jì)量屬性新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)計(jì)量屬性做出了重大調(diào)整，不再?gòu)?qiáng)調(diào)歷史成本為計(jì)量屬性，全面引入公允價(jià)值計(jì)量屬性。在新債務(wù)重組準(zhǔn)則中指出，當(dāng)債務(wù)人以非現(xiàn)金資產(chǎn)清償某項(xiàng)債務(wù)，或者以債務(wù)轉(zhuǎn)為資本清償某項(xiàng)債務(wù)的情況下，規(guī)定以非現(xiàn)金資產(chǎn)和股份的公允價(jià)值計(jì)量。