導(dǎo)語：如何才能寫好一篇審計(jì)意見的作用，這就需要搜集整理更多的資料和文獻(xiàn)，歡迎閱讀由公務(wù)員之家整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

[關(guān)鍵詞]電網(wǎng)建設(shè)項(xiàng)目；內(nèi)部審計(jì)；跟蹤審計(jì)

[作者簡介]熊志群，桂林供電局經(jīng)濟(jì)師、會計(jì)師，研究方向：工程審計(jì)，廣西　桂林，541002

[中圖分類號]F239.45

[文獻(xiàn)標(biāo)識碼]A

[文章編號]1007-7723(2009)08-0158-0004

當(dāng)前電網(wǎng)建設(shè)如火如荼，建立與當(dāng)前經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展水平相適應(yīng)的國家重點(diǎn)建設(shè)項(xiàng)目內(nèi)部控制監(jiān)管體制，是一項(xiàng)龐大、復(fù)雜的系統(tǒng)工程。內(nèi)部審計(jì)本身既是內(nèi)部控制系統(tǒng)中重要的一個分支組成部分，又是實(shí)現(xiàn)內(nèi)部控制目標(biāo)的重要手段。因此，為使電網(wǎng)建設(shè)投資效益最大化，當(dāng)前加強(qiáng)對電網(wǎng)建設(shè)工程的審計(jì)監(jiān)督，就顯得尤為重要。要想全方位、高水平地為電網(wǎng)建設(shè)投資把好關(guān)，內(nèi)部審計(jì)人員還應(yīng)從傳統(tǒng)工作模式中拓展出新的審計(jì)思路，加大推廣全過程跟蹤審計(jì)的力度，確保來之不易的資金用在刀刃上，確保電網(wǎng)建設(shè)做到“既要超常規(guī)，又要不違規(guī)”。本文主要闡述內(nèi)部審計(jì)在電網(wǎng)建設(shè)項(xiàng)目管理中實(shí)施全過程跟蹤審計(jì)的作用。

一、內(nèi)部審計(jì)對電網(wǎng)建設(shè)項(xiàng)目管理實(shí)施全過程跟蹤審計(jì)的必要性

(一)內(nèi)部審計(jì)對電網(wǎng)建設(shè)項(xiàng)目管理全過程跟蹤審計(jì)是管理的客觀需要

建設(shè)項(xiàng)目跟蹤審計(jì)指審計(jì)部門自建設(shè)項(xiàng)目立項(xiàng)開始至建設(shè)項(xiàng)目竣工驗(yàn)收，依法對與建設(shè)項(xiàng)目有關(guān)的財(cái)務(wù)收支的真實(shí)性、合法性、效益性，分階段進(jìn)行跟蹤審計(jì)監(jiān)督。通過檢查和評價工程建設(shè)過程中存在的問題，及時提出審計(jì)意見和建議，促進(jìn)建設(shè)部門規(guī)范管理，有效地控制工程成本和投資規(guī)模，保障建設(shè)資金的合理使用，提高建設(shè)項(xiàng)目投資效益。

加強(qiáng)電網(wǎng)建設(shè)工程項(xiàng)目管理，并有效地控制工程造價，就要求管理單位對工程項(xiàng)目的控制與管理貫穿于工程建設(shè)的全過程。在投資決策、項(xiàng)目設(shè)計(jì)、招投標(biāo)及訂立合同以及竣工結(jié)算四個主要階段，相應(yīng)形成了投資估算、設(shè)計(jì)概算、施工圖預(yù)算和竣工決算。這些造價之間存在著前者控制后者、后者補(bǔ)充前者的相互制約關(guān)系，而內(nèi)部審計(jì)部門在這四個主要階段如何發(fā)揮作用，都將影響基建投資的使用效能。

(二)建設(shè)項(xiàng)目管理內(nèi)部控制薄弱

1.工程勘察、設(shè)計(jì)深度不夠，引起設(shè)計(jì)修改項(xiàng)目多，簽證工程量大

工程勘察、設(shè)計(jì)深度不夠是普遍存在的問題。特別是電力乙級以下的設(shè)計(jì)單位，所提供的勘察、設(shè)計(jì)產(chǎn)品質(zhì)量不高，設(shè)計(jì)深度不夠，漏項(xiàng)、缺項(xiàng)時有發(fā)生。尤其是農(nóng)網(wǎng)10kV及以下項(xiàng)目是由各縣供電公司自行設(shè)計(jì)，設(shè)計(jì)漏洞更加明顯，導(dǎo)致施工圖階段設(shè)計(jì)修改項(xiàng)目多、概算缺口多、施工簽證工程量大，工程投資增大。

2.工程招投標(biāo)、合同管理工作不規(guī)范增加結(jié)算難度

一些城鄉(xiāng)電網(wǎng)工程由于時間緊，在工程初步設(shè)計(jì)階段就進(jìn)行了施工招投標(biāo)，招標(biāo)文件規(guī)定按概算綜合單價簽訂承包合同，而結(jié)算時又以施工圖設(shè)計(jì)階段的資料為依據(jù)，這就出現(xiàn)了在承包合同中和在結(jié)算中計(jì)算工程量依據(jù)不一致的問題，往往出現(xiàn)重復(fù)或多計(jì)列工程量的現(xiàn)象，相應(yīng)增加了結(jié)算審計(jì)工作的難度。

有的建設(shè)單位對合同條款沒有嚴(yán)格審核，條款內(nèi)容存在矛盾、漏洞、缺口等，對控制工程造價極為不利。

3.監(jiān)理單位工作不到位，現(xiàn)場簽證不規(guī)范導(dǎo)致工程造價不實(shí)

監(jiān)理單位對有些現(xiàn)場簽證工程量沒有進(jìn)行詳細(xì)核實(shí)就同意施工單位的簽證，有的簽證工程量與實(shí)際不符，簽證單價偏高。

4.建設(shè)單位管理不到位、工程決(結(jié))算拖延、審核把關(guān)不嚴(yán)，“重施工、輕管理”的思想仍然存在。

城農(nóng)網(wǎng)工程項(xiàng)目大部分由各供電局關(guān)聯(lián)(多經(jīng))公司承擔(dān)施工任務(wù)，而供電局與關(guān)聯(lián)(多經(jīng))公司存在一定的利益關(guān)系，導(dǎo)致部分供電局在一定程度上對審核簽證工作把關(guān)不嚴(yán)。

在電網(wǎng)工程建設(shè)過程中，“重施工、輕管理”的狀況仍然存在，對決(結(jié))算工作不夠重視。有的單位沒有配備足夠的工程項(xiàng)目結(jié)算人員和審計(jì)人員，也沒有注重這方面人才的培養(yǎng)和后續(xù)教育。由于工程結(jié)算審核力量明顯不足，部分人員業(yè)務(wù)水平還比較低，往往存在結(jié)算審核工作質(zhì)量不高、工作效率低、積壓工作多、年終搞突擊審核走過場等現(xiàn)象，沒有真正把好結(jié)算關(guān)。此外，個別單位對審計(jì)結(jié)果復(fù)核反饋意見的時間過長，影響了審計(jì)時效性和審計(jì)報告的出具。

沒有及時辦理資料整理歸檔工作，不利于核實(shí)工程造價。在審計(jì)過程中發(fā)現(xiàn)，有些工程項(xiàng)目增加了結(jié)算價款，但只提供結(jié)算書而沒有提供相關(guān)的設(shè)計(jì)圖紙或簽證資料，經(jīng)查詢各相關(guān)部門均未找到。可見，建設(shè)單位對竣工資料的整理、歸檔工作重視不夠，影響了工程決算和審計(jì)工作進(jìn)度，也不利于控制工程成本。

工程竣工決(結(jié))算不及時。有些工程已竣工使用多年，財(cái)務(wù)賬上仍以暫估計(jì)人固定資產(chǎn)，并經(jīng)常有工程費(fèi)用發(fā)生，工程決(結(jié))算拖延時間較長，影響工程造價的確定。同時，由于部分供電局結(jié)算工作審核不夠嚴(yán)格，結(jié)算金額真實(shí)性較差，結(jié)算時又已全部支付工程款，多年后才報審，人員變動又大，即使審減施工單位工程款也難以追回，影響審計(jì)效果。

二、電網(wǎng)建設(shè)項(xiàng)目實(shí)施全過程跟蹤審計(jì)的作用

(一)是做好建設(shè)工程項(xiàng)目管理工作的基礎(chǔ)和保障

做好建設(shè)工程項(xiàng)目管理工作，提高建設(shè)項(xiàng)目工程造價審計(jì)的質(zhì)量和效率，就必須堅(jiān)持和牢牢把握建設(shè)項(xiàng)目全過程跟蹤審計(jì)這個核心。

1.在事前，抓住開工前這個基礎(chǔ)，深入進(jìn)行審計(jì)

主要審計(jì)的內(nèi)容是基本建設(shè)程序是否合規(guī)；手續(xù)是否完善；基本建設(shè)投資計(jì)劃及資金來源是否落實(shí)；征地、拆遷手續(xù)是否辦妥；設(shè)計(jì)、施工和監(jiān)理單位選定是否合規(guī)，是否進(jìn)行了招投標(biāo)，招投標(biāo)程序是否規(guī)范；概、預(yù)算編制是否規(guī)范，有無預(yù)算超概算情況，定額套用是否合規(guī)；各項(xiàng)合同簽訂是否合規(guī)、合法等。對不合規(guī)的事項(xiàng)及時進(jìn)行糾正，把問題解決在萌芽狀態(tài)。

2.在事中，抓住建設(shè)期間這個關(guān)鍵，適時進(jìn)行審計(jì)

審計(jì)的具體內(nèi)容有四項(xiàng)：(1)建設(shè)項(xiàng)目施工組織管理，包括建筑安裝投資管理、設(shè)備投資管理、其他基本建設(shè)投資管理情況。重點(diǎn)關(guān)注土建工程和材料采購等有無進(jìn)行招投標(biāo)，施工單位有無違規(guī)轉(zhuǎn)包和分包行為。(2)建設(shè)項(xiàng)目預(yù)算執(zhí)行情況，包括建安投資、設(shè)備投資及其他基本建設(shè)投資的真實(shí)性、合法性。重點(diǎn)關(guān)注：是否存在多計(jì)虛列、少計(jì)工程成本等會計(jì)核算不實(shí)問題，是否存在計(jì)劃外工程及超標(biāo)準(zhǔn)、超規(guī)模建設(shè)等加大投資問題，是否存在管理費(fèi)超支問題。(3)工程計(jì)量和費(fèi)用支付情況。重點(diǎn)關(guān)注：對工程款支付的審核，對施工變更、費(fèi)用簽證、材料價差認(rèn)定的把關(guān)，保證施工的正常進(jìn)行，并防止各種索賠的發(fā)生。(4)建設(shè)資金管理情況，包括建設(shè)單位內(nèi)部控制制度建立及執(zhí)行情況，資金的?？顚Ｓ煤蛯舸鎯η闆r等。重點(diǎn)關(guān)注：是否存在擠占、挪用、截留、滯留建設(shè)資金問題，是否存在違規(guī)借款問題，是否存在拖欠工程款和民工工資問題等。建設(shè)期間審計(jì)主線是建設(shè)合同與概預(yù)算執(zhí)行，重點(diǎn)是變更與索賠，關(guān)鍵是資金的使用。做到邊施工邊審計(jì)邊糾正，把問題解決在初始狀態(tài)。

3.在事后，抓住竣工決算審計(jì)這個重點(diǎn)，認(rèn)真全面進(jìn)行審計(jì)

竣工決算審計(jì)是整個工程竣工后的審計(jì)，這是審計(jì)監(jiān)督的最后一關(guān)，需通盤考慮，重點(diǎn)是對工程項(xiàng)目的概算執(zhí)行情況及超概算與否及其原因。工程項(xiàng)目資金的來源、支出及結(jié)余等財(cái)務(wù)情況，工程價款結(jié)算情況，資產(chǎn)交付使用情況，竣工決算財(cái)務(wù)報表的真實(shí)情況，節(jié)余資金的合理及分配情況等進(jìn)行認(rèn)真審計(jì)。對問題沒有得到解決的，不允許進(jìn)行竣工驗(yàn)收。

提高建設(shè)工程項(xiàng)目管理水平，加強(qiáng)建設(shè)工程項(xiàng)目審計(jì)工作，不僅需要內(nèi)部審計(jì)人員具有較高的政治素質(zhì)、業(yè)務(wù)素質(zhì)，而且更需要具有認(rèn)真負(fù)責(zé)、吃苦耐勞的敬業(yè)精神。在實(shí)際工作中，一方面要加大對基建項(xiàng)目審計(jì)的力度，做好全過程的跟蹤審計(jì)監(jiān)督，有效遏制基本建設(shè)項(xiàng)目造價不實(shí)、建設(shè)單位超付工程款等問題；另一方面，嚴(yán)格把住基建項(xiàng)目審計(jì)的各個關(guān)口，特別是嚴(yán)格把住竣工結(jié)算審計(jì)關(guān)。通過以上措施的實(shí)施，桂林供電局的內(nèi)部審計(jì)在建設(shè)工程項(xiàng)目管理過程中有效杜絕了審計(jì)扯皮、造價不實(shí)等現(xiàn)象，既提高了工作效率又有效控制了工程造價。近幾年，廣西電網(wǎng)公司委托中介機(jī)構(gòu)對桂林供電局電網(wǎng)工程竣工決算審計(jì)，審減金額由過去的幾百萬，到現(xiàn)在的幾萬，甚至沒有審減。這一結(jié)果，表明全過程跟蹤審計(jì)能有效控制工程建設(shè)成本和保障建設(shè)資金安全，促進(jìn)工程項(xiàng)目管理，提高資金使用效率。

(二)有利于加強(qiáng)領(lǐng)導(dǎo)。不斷完善工程管理的內(nèi)部控制制度

電網(wǎng)建設(shè)工程管理中存在的問題，追根究底就是內(nèi)部控制失效了。省級電力公司作為項(xiàng)目法人。應(yīng)建立起對項(xiàng)目法人負(fù)責(zé)的內(nèi)部控制機(jī)制。我國電力企業(yè)是一個由省、地區(qū)、縣(市)多層級組成的組織，每層級由很多部門組成。若要使每一層級、每一個部門都有效地執(zhí)行內(nèi)部控制，必須根據(jù)每一層級每一部門的利益關(guān)系及其特點(diǎn)，分別確定每一層級每一部門的內(nèi)部控制規(guī)定。如廣西電網(wǎng)公司在原有制度的基礎(chǔ)上，于2009年3月19日，針對管理和各個環(huán)節(jié)，建立健全工程管理制度，制定了一系列的管理規(guī)定：《廣西電網(wǎng)公司中央預(yù)算資金電網(wǎng)建設(shè)項(xiàng)目勘察設(shè)計(jì)招標(biāo)規(guī)定》、《廣西電網(wǎng)公司中央預(yù)算資金電網(wǎng)建設(shè)項(xiàng)目施工招標(biāo)規(guī)定》、《廣西電網(wǎng)公司中央預(yù)算資金電網(wǎng)建設(shè)項(xiàng)目監(jiān)理招標(biāo)規(guī)定》、《廣西電網(wǎng)公司中央預(yù)算資金電網(wǎng)建設(shè)項(xiàng)目財(cái)務(wù)管理暫行辦法》、《廣西電網(wǎng)公司中央預(yù)算資金電網(wǎng)建設(shè)項(xiàng)目審計(jì)管理規(guī)定》等12項(xiàng)管理規(guī)定。有了這些內(nèi)控制度，內(nèi)部審計(jì)在工程項(xiàng)目監(jiān)督檢查中才有章可循。

內(nèi)部審計(jì)在電網(wǎng)工程項(xiàng)目的內(nèi)部控制中占據(jù)重要地位，內(nèi)部審計(jì)本身既是內(nèi)部控制系統(tǒng)中重要的組成部分，又是實(shí)現(xiàn)內(nèi)部控制目標(biāo)的重要手段。另外，內(nèi)部審計(jì)還能為改進(jìn)內(nèi)部控制提供建設(shè)性的意見。應(yīng)該說，在企業(yè)不斷健全、完善內(nèi)部控制制度的過程中，強(qiáng)化內(nèi)部審計(jì)是不可或缺的組成部分，其作用正顯得越來越重要。針對擴(kuò)大投資項(xiàng)目，南方電網(wǎng)公司系統(tǒng)為加強(qiáng)管理、堵塞漏洞，今年初，成立了以單位負(fù)責(zé)人為組長，計(jì)劃部、生技部、營銷部、財(cái)務(wù)部、企管部、安檢部、工程部、審計(jì)部、紀(jì)檢監(jiān)察室、農(nóng)電部等相關(guān)部門人員參加的加快城市電網(wǎng)改造和完善農(nóng)村電網(wǎng)監(jiān)督檢查領(lǐng)導(dǎo)小組，從投資立項(xiàng)開始直至資產(chǎn)移交全過程審計(jì)監(jiān)督檢查，強(qiáng)化固定資產(chǎn)投資監(jiān)督管理，總結(jié)有效的管理經(jīng)驗(yàn)，查找基本建設(shè)投資過程中存在的薄弱環(huán)節(jié)和潛在風(fēng)險，保障建設(shè)資金安全和投資效益實(shí)現(xiàn)。審計(jì)部門根據(jù)工程建設(shè)的各個控制環(huán)節(jié)制定了一套檢查方案。2009年4月21日，南方電網(wǎng)公司印發(fā)了《中國南方電網(wǎng)有限責(zé)任公司2009年固定資產(chǎn)投資審計(jì)監(jiān)督檢查工作方案》(審[2009]11號)，由審計(jì)部門牽頭對電網(wǎng)建設(shè)與改造投資進(jìn)行監(jiān)管，在電網(wǎng)建設(shè)工程項(xiàng)目管理中實(shí)施了全過程跟蹤審計(jì)。這一方案的實(shí)施，充分發(fā)揮了內(nèi)部審計(jì)的作用，進(jìn)一步提高公司系統(tǒng)電網(wǎng)建設(shè)規(guī)范管理水平，有利于更好地發(fā)揮投資效果。

電網(wǎng)公司對內(nèi)部審計(jì)監(jiān)督檢查過程中發(fā)現(xiàn)的電網(wǎng)工程項(xiàng)目內(nèi)部控制中的問題和薄弱環(huán)節(jié)，要求相關(guān)單位和部門整改，并予以通報。通過充分運(yùn)用審計(jì)成果，內(nèi)部控制制度不斷完善。因此，在內(nèi)部控制規(guī)范下，全過程跟蹤審計(jì)不能消弱，只能加強(qiáng)。

(三)有利于控制工程造價，提高建設(shè)投資效益

建設(shè)工程全過程跟蹤審計(jì)一般指自項(xiàng)目立項(xiàng)至竣工結(jié)算，為建設(shè)單位提供建設(shè)項(xiàng)目的全過程，全方位的工程管理監(jiān)督服務(wù)。通過跟蹤審計(jì)，能動地影響工程決策、設(shè)計(jì)、預(yù)算、招標(biāo)合同、施工過程、竣工結(jié)算等階段的工程造價，確保投資價款的合理使用，最大限度地發(fā)揮建設(shè)工程投資效益。

例如“桂林市上海路南巷電纜下地工程”是桂林市重點(diǎn)建設(shè)工程項(xiàng)目，桂林市撥款600萬元給桂林供電局。為節(jié)省有限的建設(shè)資金，桂林供電局領(lǐng)導(dǎo)高度重視項(xiàng)目管理工作。該工程自立項(xiàng)后，即組織對該項(xiàng)目進(jìn)行全過程跟蹤審計(jì)工作。在招標(biāo)過程中，嚴(yán)格執(zhí)行國家《招標(biāo)、投標(biāo)法》的規(guī)定。在招標(biāo)文件中加以明確，按綜合單價承包，合同價598萬元。在施工過程中，簽證、變更問題上，監(jiān)控工作落到實(shí)處，必須有審計(jì)、監(jiān)理、項(xiàng)目負(fù)責(zé)人、施工方四方簽字。結(jié)果，施工方結(jié)算送審時，還是出現(xiàn)了問題。施工方送審金額698萬元，結(jié)算書按時結(jié)算，與合同簽訂不符。這就出現(xiàn)了在承包合同中和在結(jié)算中計(jì)算工程量依據(jù)不一致的問題，出現(xiàn)重復(fù)或多計(jì)列工程量的現(xiàn)象；投標(biāo)報價中漏列子目，在結(jié)算中重新計(jì)列，導(dǎo)致工程項(xiàng)目結(jié)算內(nèi)容與合同不符，價格虛高。經(jīng)過審計(jì)人員的嚴(yán)格審查，在施工方送審金額698萬元的基礎(chǔ)上，審減95萬元，結(jié)算金額603萬元。因全過程跟蹤審計(jì)，造價監(jiān)控工作得當(dāng)，避免了按照工程進(jìn)度付款，等到竣工決算審計(jì)時，已經(jīng)多付給施工單位的尷尬局面。

跟蹤審計(jì)的實(shí)質(zhì)是建設(shè)全過程的綜合審計(jì)，包括經(jīng)濟(jì)性審計(jì)(比如造價審計(jì))、效率性審計(jì)(比如工期和進(jìn)度審計(jì))和效果性審計(jì)(比如管理審計(jì)、投資效益審計(jì)等)。采取跟蹤審計(jì)模式，審計(jì)人員可以及時發(fā)現(xiàn)問題，及時提出改進(jìn)建議和措施，避免事后審計(jì)無效性問題的發(fā)生，真正實(shí)現(xiàn)投資控制、質(zhì)量控制和進(jìn)度控制目標(biāo)。

(四)有助于從源頭上遏制投資領(lǐng)域的腐敗行為

跟蹤審計(jì)工作在重點(diǎn)建設(shè)項(xiàng)目開始之時，貫穿于可行性研究、立項(xiàng)、初步設(shè)計(jì)、招標(biāo)、施工圖設(shè)計(jì)、概算、施工、監(jiān)理、竣工決算等建設(shè)全過程，有效滲透到項(xiàng)目各個環(huán)節(jié)，發(fā)揮審計(jì)監(jiān)督的“預(yù)警”作用，以杜絕“工程上馬，干部倒下了”的現(xiàn)象發(fā)生。由于審計(jì)人員提前介入到項(xiàng)目建設(shè)的一些關(guān)鍵環(huán)節(jié)中，形成了全過程、全方位、經(jīng)常性的監(jiān)督制約機(jī)制，從而比事后監(jiān)督更能起到良好的預(yù)防腐敗作用。

(五)有助于提升投資決策的科學(xué)化程度，優(yōu)化設(shè)計(jì)方案。實(shí)現(xiàn)投資控制目標(biāo)

設(shè)計(jì)方案的優(yōu)劣直接決定投資效果的好壞。據(jù)有關(guān)資料統(tǒng)計(jì)，在施工階段影響工程造價的可能性為5％～25％，而在投資決策與設(shè)計(jì)階段對工程造價的影響程度可能性為30％～75％。對建設(shè)項(xiàng)目實(shí)行跟蹤審計(jì)，實(shí)行審計(jì)關(guān)口前移，實(shí)現(xiàn)事先控制，有利于提高項(xiàng)目論證的可靠性、投資決策的科學(xué)性和設(shè)計(jì)方案的合理性，從而在源頭上保證建設(shè)項(xiàng)目的投資效益。

三、結(jié)　語

綜上所述，開展電網(wǎng)建設(shè)項(xiàng)目全過程跟蹤審計(jì)，既促進(jìn)了建設(shè)管理人員依法經(jīng)營的意識，又提高了工作管理水平；既促進(jìn)了內(nèi)部控制制度的規(guī)范化，又確保各項(xiàng)規(guī)章制度的貫徹執(zhí)行。隨著電網(wǎng)建設(shè)投資的大幅增加，項(xiàng)目法人對電網(wǎng)建設(shè)工程項(xiàng)目管理工作的重視，建設(shè)工程實(shí)施全過程跟蹤審計(jì)工作，將為推動建設(shè)項(xiàng)目管理水平的提高，發(fā)揮其獨(dú)特的重要作用。

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【摘要】 目的觀察苦參堿對體外培養(yǎng)的人ACHN腎癌細(xì)胞的生長抑制作用，并探討其可能的作用機(jī)制。方法應(yīng)用不同濃度的苦參堿分別作用于人腎癌ACHN細(xì)胞株24、48、72、96h，采用MTT 法觀察苦參堿對ACHN的細(xì)胞毒作用;透射電鏡和流式細(xì)胞術(shù)檢測苦參堿對ACHN細(xì)胞凋亡的影響;免疫細(xì)胞化學(xué)技術(shù)檢測苦參堿對ACHN細(xì)胞Bcl-2、Bax蛋白表達(dá)的影響。結(jié)果不同濃度的苦參堿對ACHN細(xì)胞株均有一定的增殖抑制作用，且呈量效和時效關(guān)系;苦參堿能明顯誘導(dǎo)ACHN細(xì)胞株凋亡;苦參堿作用后，ACHN細(xì)胞株Bax蛋白表達(dá)明顯增強(qiáng)，Bcl-2蛋白表達(dá)有下降趨勢，但無統(tǒng)計(jì)學(xué)差異。結(jié)論苦參堿對體外培養(yǎng)的人腎癌ACHN細(xì)胞株有顯著的增殖抑制作用，其機(jī)制可能與調(diào)節(jié)Bcl-2/Bax蛋白表達(dá)比值、誘導(dǎo)細(xì)胞凋亡有關(guān)。

【關(guān)鍵詞】 苦參堿;腎癌;ACHN細(xì)胞株

ABSTRACT: ObjectiveTo observe matrines inhibitory effect on the growth of ACHN human renal cell carcinoma in vitro and explore its possible mechanism.MethodsThe cell line of ACHN human renal cell carcinoma was treated with matrine of different concentrations for 24， 48， 72 and 96h， respectively. MTT assay was used to evaluate the cytotoxic effects of matrine on ACHN cells. The ACHN cell apoptosis induced by matrine was detected with transmission electron microscopy and flow cytometry. The expressions of Bcl-2 and Bax proteins were evaluated with immunocytochemical technique.ResultsMatrine of different concentrations had a cytotoxic effect on ACHN cell line in obvious dose- and time-dependent manners. Matrine could obviously induce apoptosis of ACHN cell line. Bax protein expression was significantly increased while the expression of Bcl-2 protein declined but with no significant difference.　ConclusionMatrine has an obvious inhibitory effect on proliferation of ACHN renal cell carcinoma in vitro， which may be related to down-regulating the ratio of Bcl-2/ Bax protein expression and promoting cell apoptosis.

KEY WORDS: matrine; renal cell carcinoma; ACHN cell line

腎細(xì)胞癌(renal cell carcinoma， RCC)約占成年人全部惡性腫瘤的2%～3%、占腎臟腫瘤的90%～95%[1]，且近年來發(fā)病率逐漸上升，全球每年新發(fā)病例約為209000例、死亡病例102000例[2]。我國腎癌在泌尿生殖系統(tǒng)腫瘤中的發(fā)病率僅次于膀胱癌。局限性腎癌可以通過根治性腎切除術(shù)治療，然而在腎癌診斷時約有1/3的患者已出現(xiàn)轉(zhuǎn)移[3]，另外局限性腎癌手術(shù)治療后仍有30%～40%發(fā)生遠(yuǎn)處轉(zhuǎn)移。目前，進(jìn)展期腎癌尚缺乏有效的治療方法，探索腎癌新的治療方法已成為泌尿外科醫(yī)師面臨的重要課題。

苦參堿(matrine， Ma)是從傳統(tǒng)中藥苦參、苦豆子中提取的生物堿(圖1)，目前臨床上廣泛用于慢性病毒性肝炎的治療[4-5]。近年研究發(fā)現(xiàn)，苦參堿對肺癌[6]、肝癌[6-7]、乳腺癌[8]、胃癌[9]等多種腫瘤的生長均表現(xiàn)出抑制作用。我們前期研究亦發(fā)現(xiàn)，苦參堿對體外培養(yǎng)的人腎顆粒細(xì)胞癌GRC-1[10]、透明細(xì)胞癌786-O[11]細(xì)胞株具有顯著的生長抑制作用。本研究擬應(yīng)用不同濃度的苦參堿作用于人腎癌ACHN細(xì)胞系，進(jìn)一步觀察其對人腎透明細(xì)胞癌的生長抑制作用。圖1苦參堿的結(jié)構(gòu)Fig.1 Structure of matrine

1材料與方法

1.1材料

1.1.1細(xì)胞株人腎顆粒細(xì)胞癌ACHN 細(xì)胞株購自中國典型培養(yǎng)物保藏中心(CCTCC)，在常規(guī)37℃、50mL/L CO2及完全飽和濕度條件下培養(yǎng)，取對數(shù)生長期細(xì)胞進(jìn)行實(shí)驗(yàn)。

1.1.2主要試劑苦參堿由西安鴻生生物技術(shù)有限公司惠贈，純度>98%;優(yōu)級新生牛血清購自蘭州民海生物工程有限公司(批號No.2008517);RPMI 1640培養(yǎng)基購自美國Gibco公司(批號No.1285082);膜聯(lián)蛋白Ⅴ-異硫氰酸熒光素/碘化丙啶(AnnexinⅤ-fluorescein isot hiocyanate/propidiumiodide， Annexin Ⅴ-FITC/PI)雙標(biāo)記染色試劑購自深圳晶美生物工程有限公司(批號No.20080610);Bcl-2抗體(批號No.10205)和Bax抗體(批號No.H0105)均為美國Santa Cruz公司產(chǎn)品;鏈霉素抗生物素蛋白-過氧化物酶連結(jié)法(streptavidin-biotin-peroxidase method， SP)鼠二抗試劑盒購自北京中杉金橋生物技術(shù)有限公司(批號No.51182001)。

1.1.3主要儀器POLARstar OPTIMA 多功能微板測試系統(tǒng)購自德國BMG LAB TEC公司;FACSCalibur流式細(xì)胞儀購自美國BD公司;PB2032N電子微量天平購自梅特勒-托利多儀器(上海)有限公司。

1.2方法

1.2.1MTT法測定苦參堿對ACHN細(xì)胞株增殖的影響取對數(shù)期ACHN細(xì)胞懸液100μL(5×103個)，加入96孔板(美國Corning Costar公司)，加入苦參堿，使其終質(zhì)量濃度分別達(dá)到0.3、0.5、0.8、1.0、1.5g/L，同時另設(shè)調(diào)零孔和陰性對照孔。每組設(shè)5個復(fù)孔。作用24、48、72、96h后，每孔分別加入5g/L MTT 20μL，37℃孵育4h，棄上清。加入150μL二甲亞砜，平板搖床微振蕩20min。POLARstar OPTIMA多功能微板測試系統(tǒng)測量490nm各孔的吸光度(A)，每孔重復(fù)測量3次。按照公式計(jì)算細(xì)胞生長抑制率：細(xì)胞生長抑制率(%)=[1-(A苦參堿組-A空白對照組)/(A陰性對照組-A空白對照組)]×100%。

1.2.2倒置光鏡和透射電鏡下觀察苦參堿作用后ACHN細(xì)胞的形態(tài)結(jié)構(gòu)對數(shù)期貼壁生長的ACHN細(xì)胞，分別用0.5、1.0、1.5g/L苦參堿作用72h，在倒置顯微鏡下觀察，并應(yīng)用圖像采集系統(tǒng)采集圖像并分組保存。上述細(xì)胞觀察完畢，胰酶消化，1000r/min離心5min，棄上清，沉淀的細(xì)胞用4℃預(yù)冷的30mL/L戊二醛固定2h，PBS液沖洗，10mL/L鋨酸固定1h，丙酮梯度脫水，618環(huán)氧樹脂包埋，制成超薄切片銅網(wǎng)，經(jīng)醋酸鈾、枸櫞酸鉛染色后在透射電鏡下進(jìn)行觀察。以不加苦參堿培養(yǎng)72h的ACHN細(xì)胞株作為空白對照組。

1.2.3流式細(xì)胞術(shù)檢測苦參堿作用后ACHN細(xì)胞的凋亡情況參照張德杰等[12]文獻(xiàn)報道。6孔板中加入細(xì)胞懸液，12h后細(xì)胞完全貼壁。將1號孔設(shè)為陰性對照，于2、3、4號孔內(nèi)加入苦參堿使終濃度分別達(dá)0.5、1.0、1.5g/L，作用12h后用胰酶消化，吹打脫落，PBS液洗滌，1500r/min離心5min，棄上清，加緩沖液200μL，取100μL作為參照。各管中分別加入Annexin V-FITC/PI，避光放置30min，用FACSCalibur流式細(xì)胞儀進(jìn)行檢測分析。

1.2.4免疫細(xì)胞化學(xué)法檢測ACHN細(xì)胞株Bcl-2/Bax蛋白的表達(dá)將無菌蓋玻片置于6孔板內(nèi)，加入細(xì)胞懸液，培養(yǎng)24h，細(xì)胞貼壁生長于玻片后，加入苦參堿使終濃度達(dá)到1.5g/L;另設(shè)不加苦參堿的空白對照組。作用12h 后，用900mL/L乙醇固定玻片15min。SP法按試劑盒說明書進(jìn)行操作。PBS液代替一抗作為陰性對照，用已知陽性切片作為陽性對照。Motic Med 6.0數(shù)碼醫(yī)學(xué)圖像分析系統(tǒng)(A)分析免疫細(xì)胞化學(xué)結(jié)果。每組3張細(xì)胞爬片，每張隨機(jī)選取2個視野采集圖象，取其平均值。應(yīng)用灰度值反映染色強(qiáng)度，染色強(qiáng)、蛋白表達(dá)高，灰度值小;染色弱、蛋白表達(dá)低，灰度值大。

1.2.5統(tǒng)計(jì)學(xué)分析所有實(shí)驗(yàn)數(shù)據(jù)均采用SPSS13.0軟件進(jìn)行統(tǒng)計(jì)學(xué)分析。計(jì)量資料均數(shù)用±s表示，采用析因設(shè)計(jì)的方差分析，兩樣本均數(shù)比較采用成組t檢驗(yàn)。P

2結(jié)果

2.1苦參堿對ACHN細(xì)胞增殖的抑制作用

MTT結(jié)果顯示，加入0.3、0.5、0.8、1.0、1.5g/L苦參堿的ACHN細(xì)胞，培養(yǎng)24、48和72h后，細(xì)胞生長抑制率隨苦參堿濃度的增高、作用時間的延長而升高(表1、圖2)。

2.2苦參堿作用后ACHN細(xì)胞形態(tài)結(jié)構(gòu)的變化

倒置顯微鏡下可見，正常培養(yǎng)的ACHN細(xì)胞呈單層生長，細(xì)胞排列密集，形態(tài)不規(guī)則，細(xì)胞體積較大，胞質(zhì)透明，核小、位于細(xì)胞中央;苦參堿作用72h后，細(xì)胞體積變小，排列稀疏，胞質(zhì)透亮度下降;1.5g/L苦參堿組見細(xì)胞密度明顯降低，細(xì)胞形態(tài)趨于一致，呈圓形，核分裂相少見(圖3)?！”?不同濃度苦參堿作用不同時間后ACHN細(xì)胞的生長抑制率圖2苦參堿作用后ACHN細(xì)胞生長抑制率的變化Fig.2 Growth-inhibiting effect of matrine on ACHN cell lineA：細(xì)胞生長抑制率與苦參堿作用時間的關(guān)系;B：細(xì)胞生長抑制率與苦參堿藥物濃度的關(guān)系。圖3苦參堿作用72h ACHN細(xì)胞的光鏡下形態(tài)Fig.3 Micromorphology of ACHN cells after 72hs administration of matrine　A：對照組;B：0.5g/L苦參堿組;C：1.0g/L苦參堿組;D：1.5g/L苦參堿組。透射電鏡觀察發(fā)現(xiàn)，對照組胞質(zhì)內(nèi)細(xì)胞器豐富，線粒體體積較小，內(nèi)質(zhì)網(wǎng)不多，核糖體豐富，未見凋亡細(xì)胞及凋亡小體(圖4A);苦參堿作用72h后細(xì)胞出現(xiàn)細(xì)胞質(zhì)空泡樣，染色質(zhì)高度濃集，核固縮(圖4B)。

2.3苦參堿對ACHN細(xì)胞凋亡的影響

苦參堿作用24h后，0.5、1.0、1.5g/L參堿組細(xì)胞凋亡率分別為(14.68±3.47)%、(19.07±2.31)%、(32.29±4.51)%。與對照組[(8.20±3.1)%]相比，1.0、1.5g/L劑量組均表現(xiàn)出統(tǒng)計(jì)學(xué)差異(P

2.4苦參堿對ACHN細(xì)胞Bcl-2、Bax蛋白表達(dá)的影響免疫細(xì)胞化學(xué)染色后，應(yīng)用圖像分析顯示：對照組Bcl-2的灰度值為(149.55±6.49)，Bax的灰度值為(162.52±14.50);1.5g/L苦參堿作用24h后，Bcl-2的灰度值為(151.84±8.32)，Bax的灰度值為(132.97±13.87)(圖6、圖7)。統(tǒng)計(jì)分析發(fā)現(xiàn)，苦參堿作用后，Bax蛋白表達(dá)較對照組顯著增強(qiáng)(P0.05)。圖5苦參堿作用后ACHN細(xì)胞的凋亡情況Fig.5 Effect of matrine on apoptosis of ACHN cell lineA：對照組;B：0.5g/L苦參堿組;C：1.0g/L苦參堿組;D：1.5g/L苦參堿組。圖6ACHN細(xì)胞Bcl-2蛋白的免疫細(xì)胞化學(xué)染色Fig.6 Bcl-2 expression in ACHN cell line (immunocytochemical staining， ×400)A：對照組;B：1.5g/L苦參堿組。圖7ACHN細(xì)胞Bax蛋白的免疫細(xì)胞化學(xué)染色Fig.7 Bax expression in ACHN cell line (immunocytochemical staining， ×400)

A：對照組;B：1.5g/L苦參堿組。

3討論

苦參堿對多種腫瘤均表現(xiàn)出較強(qiáng)的生長抑制作用。本實(shí)驗(yàn)MTT法觀察發(fā)現(xiàn)，苦參堿作用后各組均出現(xiàn)不同程度的生長抑制現(xiàn)象，光鏡下更是見到苦參堿作用后細(xì)胞生長密度降低，形態(tài)趨于圓形，這提示苦參堿對體外培養(yǎng)的人腎癌ACHN細(xì)胞具有顯著的生長抑制作用。進(jìn)一步縱向和橫向比較發(fā)現(xiàn)，0.3、0.5、0.8、1.0、1.5g/L的苦參堿作用24、48、72h后，ACHN細(xì)胞生長抑制率隨著苦參堿作用時間的延長、苦參堿濃度的增高逐漸增大，這提示苦參堿抑制ACHN細(xì)胞生長具有典型的時效性和量效性。這與苦參堿對肝癌、NCI-N87胃癌[13]及GRC-1腎癌[10]的觀察一致。在作者的前期研究中，人腎顆粒細(xì)胞癌GRC-1細(xì)胞系在1.0g/L和1.5g/L苦參堿作用72h后，細(xì)胞生長抑制率分別為(29.2±9.5)%和(34.0±4.9)%，人腎透明細(xì)胞癌ACHN細(xì)胞系在同樣濃度的苦參堿作用同樣時間后，細(xì)胞生長抑制率分別達(dá)到(57.41±13.59)%和(75.94±12.34)%，顯著高于GRC-1細(xì)胞系，這說明ACHN細(xì)胞系比GRC-1細(xì)胞系對苦參堿更敏感。這種敏感性的差異是否提示腎透明細(xì)胞癌較顆粒細(xì)胞癌對苦參堿更敏感，有待進(jìn)一步研究。

本研究流式分析發(fā)現(xiàn)，苦參堿作用ACHN細(xì)胞凋亡比例較對照組顯著增多，形態(tài)學(xué)觀察也發(fā)現(xiàn)細(xì)胞質(zhì)空泡樣、染色質(zhì)高度濃集、核固縮等典型的凋亡表現(xiàn)。提示苦參堿可誘導(dǎo)體外培養(yǎng)的人腎癌ACHN細(xì)胞株凋亡，從而抑制ACHN細(xì)胞增殖。這與我們前期在腎癌GRC-1細(xì)胞系中的研究結(jié)果一致[10]。

Bcl-2/Bax是Bcl-2基因家族中的重要成員。Bcl-2基因是一種原癌基因，具有抑制凋亡的作用。目前已經(jīng)發(fā)現(xiàn)的Bcl-2蛋白家族按功能可分為兩類[14]，一類具有抑制凋亡作用(如Bcl-2)，而另一類具有促進(jìn)凋亡作用(如Bax)。通常情況下，細(xì)胞內(nèi)這兩種蛋白的表達(dá)量處于相對的穩(wěn)態(tài)，當(dāng)細(xì)胞受到凋亡信號的刺激時，促凋亡蛋白表達(dá)量增加，促凋亡與促生存蛋白之間的平衡被打破，細(xì)胞就會走向凋亡[15-16]。本研究發(fā)現(xiàn)，1.5g/L苦參堿作用24h后，ACHN細(xì)胞株Bax蛋白表達(dá)較對照組顯著增強(qiáng)(P

綜上，本研究發(fā)現(xiàn)苦參堿對體外培養(yǎng)的人腎癌ACHN細(xì)胞系具有顯著的生長抑制作用，這可能與其通過調(diào)整Bcl/Bax比例、誘導(dǎo)細(xì)胞凋亡有關(guān)?？鄥A在動物體內(nèi)對腎癌模型的作用如何，還需進(jìn)一步研究。

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篇3

一、宿舍文化內(nèi)涵

宿舍文化作為高校和諧校園文化建設(shè)的重要組成部分，指的是高校校園環(huán)境中，把學(xué)生作為主體，把宿舍及其周邊場所作為主要活動區(qū)域，把積極向上、健康的課外活動作為主要活動內(nèi)容，把校園精神作為主要特征的一種學(xué)生共同創(chuàng)造和享受各種文化形態(tài)的群體文化。良好的宿舍文化對優(yōu)良學(xué)風(fēng)的養(yǎng)成起著積極地促進(jìn)作用，與此同時，大學(xué)生集體主義精神的培養(yǎng)和教育也在宿舍文化的構(gòu)建和完善中不斷地得以促進(jìn)和發(fā)展。特別是在當(dāng)前高校后勤社會化工作的逐漸深入，學(xué)生公寓制與社會化管理模式已經(jīng)開始施行，學(xué)生宿舍越來越成為學(xué)生生活和學(xué)習(xí)的重要場所，高校大學(xué)生管理和大學(xué)生集體主義教育勢必要向?qū)W生宿舍轉(zhuǎn)移。

二、新時期加強(qiáng)大學(xué)生集體主義教育的必要性

（一）幫助大學(xué)生正確處理好集體利益和個人利益之間的關(guān)系

集體主義本身是對社會主義社會集體和個人之間關(guān)系的倫理關(guān)系、經(jīng)濟(jì)關(guān)系的概括，反映了社會主義經(jīng)濟(jì)關(guān)系的本質(zhì)，它不但是社會主義勞動者個體行為的道德價值導(dǎo)向，同時也是社會主義集體行為的道德價值導(dǎo)向。在大學(xué)生群體中，每個個體來自不同的地域，受到過不同的教育和文化熏陶，因此，每個人在處理與他人、集體、社會的關(guān)系時，就會有著不同的價值取向。特別是在當(dāng)前多元價值觀開放的年代，大學(xué)生對個人、集體和社會之間關(guān)系的處理有著自己獨(dú)特的思想認(rèn)識和表達(dá)方式。大部分的思想認(rèn)識和表達(dá)方式都是符合社會主義社會性質(zhì)和發(fā)展方向的，但任然有少部分大學(xué)生對待集體和社會的態(tài)度已經(jīng)超出了社會主義價值觀所倡導(dǎo)的范圍，甚至已經(jīng)滑向個人主義、利己主義、拜金主義的深淵。這就要求高校應(yīng)該及時地對大學(xué)生的精神追求做好積極的引導(dǎo)，教會他們?nèi)绾握_處理個人利益與集體利益之間的關(guān)系，堅(jiān)決杜絕學(xué)生個人利益至上的不良習(xí)氣，想方設(shè)法培養(yǎng)學(xué)生集體主義精神，在實(shí)際生活中養(yǎng)成集體主義至上的觀念。

（二）幫助大學(xué)生提高現(xiàn)實(shí)交際能力的需要

新一代大學(xué)生普遍是獨(dú)生子女，從小幾乎都是在父母的呵護(hù)下長大的，較為習(xí)慣“唯一”的生活狀態(tài)。進(jìn)入大學(xué)之后，臥室由在家時的一人間變?yōu)榱怂娜碎g或六人間，以前的屬于自己的私人區(qū)域變?yōu)樗膫€人或六個人的私人區(qū)域。環(huán)境的突然改變沒有立即帶來大學(xué)生心理上的變化，當(dāng)代獨(dú)身子女身上普遍存在的溝通障礙和個人主義思想在大學(xué)宿舍里面有所蔓延。其中，缺乏有效溝通更是成為了阻礙宿舍里、室友間深厚友誼養(yǎng)成和寢室良好學(xué)風(fēng)形成最主要的因素。特別是當(dāng)前網(wǎng)絡(luò)環(huán)境下，大學(xué)生善于運(yùn)用網(wǎng)絡(luò)獲取信息和知識，通過網(wǎng)絡(luò)來學(xué)習(xí)和生活。同時，當(dāng)他們在現(xiàn)實(shí)生活中遇到困難和挫折的時候，他們寧可選擇不相信寢室的室友，反而將這種情感的宣泄和釋放通過網(wǎng)絡(luò)來實(shí)現(xiàn)，從而使得本來應(yīng)該屬于人與人之間的交往變成了人與機(jī)器的交往，嚴(yán)重淡化了學(xué)生的現(xiàn)實(shí)感，忽略了構(gòu)建現(xiàn)實(shí)良好人際關(guān)系的生存守則，導(dǎo)致在現(xiàn)實(shí)生活中，越來越多的大學(xué)生缺乏現(xiàn)實(shí)的溝通能力、協(xié)作能力和最基本的自我表達(dá)能力，進(jìn)而導(dǎo)致不少大學(xué)生在踏入社會之后，長時間適應(yīng)不了現(xiàn)實(shí)社會生活，存在嚴(yán)重的溝通障礙和社會融合力。對大學(xué)生進(jìn)行集體主義精神教育，有助于大學(xué)生盡快適應(yīng)學(xué)校群居生活，幫助大學(xué)生在集體中重新定位自己、發(fā)現(xiàn)自己的個人價值、集體價值和社會價值。

三、新時期大學(xué)生集體主義教育中存在的問題

（一）大學(xué)生的“集體主義”觀念淡薄

市場經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展，在給人們帶來巨大經(jīng)濟(jì)利益的同時，也在逐漸淡化著人們的集體主義精神。受西方價值觀的影響，大學(xué)生自我意識、成長意識不斷增強(qiáng)，這在一定程度上對青年價值觀的形成有積極的作用，但是正是由于大學(xué)生主體意識的增強(qiáng)，從而導(dǎo)致了利己主義、拜金主義。部分大學(xué)生過度強(qiáng)調(diào)個人價值的實(shí)現(xiàn)，而忽視了他人利益、集體利益的實(shí)現(xiàn)，在很多大學(xué)中都存在著大學(xué)生為得獎學(xué)金、評先進(jìn)資格、入黨資格等進(jìn)行明爭暗斗、撕破臉皮的現(xiàn)象，對學(xué)校的校風(fēng)、學(xué)風(fēng)產(chǎn)生了極為惡劣的影響，這值得引起社會和學(xué)校的廣泛重視。

（二）理論與現(xiàn)實(shí)的脫節(jié)容易使學(xué)生產(chǎn)生逆反心理

目前，各大高校的思想政治理論課教師普遍認(rèn)為在課堂上對學(xué)生進(jìn)行集體主義教育非常困難。其原因就在于書本上的內(nèi)容和現(xiàn)實(shí)的發(fā)展有時并不能做到完全同步，只要在現(xiàn)實(shí)生活中，同學(xué)們發(fā)現(xiàn)書本上闡釋的內(nèi)容和實(shí)際生活是脫節(jié)的時候，老師在課堂上的所有努力都會白費(fèi)。同時，任課教師與學(xué)生接觸的機(jī)會往往僅限于課堂，走出課堂后，很少有時間和機(jī)會關(guān)注學(xué)生的日常生活，在這種情況下，輔導(dǎo)員成了鞏固課堂教育成果最主要的人員。但是，一個輔導(dǎo)員往往要帶幾百個學(xué)生，不可能對每位學(xué)生的思想狀況都掌握得滴水不漏，而且現(xiàn)實(shí)狀況是大部分的輔導(dǎo)員常常忙于日常的工作瑣事，往往忽視掉對學(xué)生至關(guān)重要的思想政治教育工作，對集體主義精神的培養(yǎng)也僅體現(xiàn)在每年定期舉行的各種大型活動中，并沒有將這項(xiàng)工作細(xì)化到學(xué)生生活的方方面面，這就造成學(xué)生在形成集體主義意識的過程中，很容易就中途淡化、甚至完全喪失了這種思想認(rèn)識。

四、宿舍文化建設(shè)對大學(xué)生集體主義教育的重要性

（一）加強(qiáng)寢室文化建設(shè)是培養(yǎng)大學(xué)生集體主義精神的有效途徑

一般來說，大學(xué)里的各個學(xué)院（系）相對比較獨(dú)立，學(xué)生群體主要有學(xué)生宿舍、班級、年級、學(xué)院（系）等四種群體組織。其中，宿舍是大學(xué)生四年中呆的時間最多的場所和活動區(qū)域，生活里的瑣事閑聊、學(xué)習(xí)中的奮進(jìn)拼搏、情感中的歡樂悲傷，都會潛移默化地影響到同寢室的人。因此，加強(qiáng)寢室文化建設(shè)就成為了當(dāng)前培養(yǎng)大學(xué)生集體主義精神的最為有效的途徑。充分利用寢室文化的構(gòu)建，引導(dǎo)和教育大學(xué)生樹立集體主義的意識，努力增強(qiáng)他們的凝聚力。例如，舉辦寢室美化大賽、寢室才藝大比拼等活動，充分釋放和挖掘同學(xué)們的想象力和創(chuàng)造力，讓他們在打造完美寢室的過程中，認(rèn)識到集體的力量、感悟到集體的溫暖，讓大學(xué)生明白個人利益和集體利益的辯證關(guān)系。只有這樣寓教育于活動中，把集體主義為原則的社會主義道德與自身的實(shí)踐統(tǒng)一起來，才能使集體主義教育更加形象化、具體化，才能更好地弘揚(yáng)集體主義精神。

（二）加強(qiáng)寢室文化建設(shè)是檢驗(yàn)大學(xué)生集體主義精神的試金石

當(dāng)前，各高校對于集體主義精神的教育主要集中在課堂上，通過思想政治理論課的教育和引導(dǎo)促進(jìn)大學(xué)生集體主義精神的培養(yǎng)。但是，對于如何檢驗(yàn)大學(xué)生集體主義精神的培養(yǎng)情況，還沒有一個行之有效的方法和渠道來得出結(jié)果。目前，正值后勤改革的發(fā)展階段，探索寢室文化建設(shè)如何促進(jìn)學(xué)風(fēng)建設(shè)的方向正好賦予了寢室文化建設(shè)檢驗(yàn)大學(xué)生集體主義精神培育情況的這一重要使命。寢室文化建設(shè)的優(yōu)劣直接反映著這一寢室凝聚力的高低，體現(xiàn)著寢室個體最基本的集體主義意識和集體榮辱觀。一個寢室的文化氛圍營造的特別好的話，相對來說，該寢室在寢室之間的感召力、寢室成員之間的友愛度、成員個體內(nèi)心的集體主義意識就要強(qiáng)得多；相反，該寢室各種反映人與人之間關(guān)系的各項(xiàng)指標(biāo)都是呈負(fù)增長的趨勢。同樣的，如果一個寢室成員之間的友愛度、成員個體內(nèi)心的集體主義意識強(qiáng)的話，也會直接影響到整個寢室文化的構(gòu)建。

五、宿舍文化建設(shè)對大學(xué)生集體主義教育的作用發(fā)揮

（一）構(gòu)建良好的宿舍環(huán)境

良好的宿舍環(huán)境可以陶冶人的性情、熏陶人的心靈。構(gòu)建良好的宿舍環(huán)境既要靠宿管工作人員打造好一個良好的物質(zhì)環(huán)境，同時還需要大學(xué)生與宿管人員一起維護(hù)，將基本的物質(zhì)環(huán)境盡量最優(yōu)化，使得宿舍環(huán)境為學(xué)校的校風(fēng)建設(shè)、學(xué)風(fēng)建設(shè)提供最佳的教育環(huán)境。真正讓學(xué)生自己感受到在宿舍里邊住得舒心、住得放心、住得安心。這就要求，宿管人員要在衛(wèi)生干凈整潔的基礎(chǔ)上進(jìn)行科學(xué)的宿舍布局，將不同學(xué)院和專業(yè)劃定在不同的區(qū)域，這樣便于開展個性化宿舍建設(shè)評比活動；同時，根據(jù)以學(xué)院和專業(yè)為單位的寢室劃分，不同專業(yè)的同學(xué)根據(jù)他們的專業(yè)特色，從整體色調(diào)、墻貼內(nèi)容、物品擺放、綠化美化等方面進(jìn)行寢室風(fēng)格的設(shè)計(jì)，力爭打造專業(yè)特色鮮明、格調(diào)品味高雅的宿舍文化，形成積極向上的文明風(fēng)氣，弘揚(yáng)團(tuán)結(jié)協(xié)作的集體主義精神。

（二）強(qiáng)化科學(xué)的宿舍管理

“三點(diǎn)一線”的生活是對大學(xué)生活最簡單但卻最真實(shí)的概括，大部分學(xué)生的生活無外乎就集中在宿舍、教室和食堂。其中，宿舍又是大學(xué)生普遍呆的時間最多的地方，因此，加強(qiáng)宿舍的管理是大學(xué)生常規(guī)管理工作中最為重要的組成部分。宿舍成員一般來自不同的地區(qū)，生活習(xí)慣、性格和經(jīng)濟(jì)條件等有很大差異，而且大部分學(xué)生都是第一次在學(xué)校過集體生活，要通過規(guī)范、科學(xué)的宿舍管理引導(dǎo)他們學(xué)會適應(yīng)集體生活、學(xué)會如何與人和睦相處。通過寢室衛(wèi)生的檢查、寢室大功率電器使用的規(guī)范和限制、寢室晚歸情況的登記和處理，將宿舍管理的獎懲通報情況納入到個人德育考核中，通過這種方式，不斷規(guī)范大學(xué)生的行為，積極引導(dǎo)他們將共同的“家”打理得更好，從而幫助他們培養(yǎng)起從小集體到大集體的集體主義精神。

篇4

【關(guān)鍵詞】上市公司 非標(biāo)審計(jì)意見 特征 影響因素 logistic回歸分析

本文從我國非標(biāo)審計(jì)意見的特征和影響因素兩方面進(jìn)行研究，以便更好地了解非標(biāo)審計(jì)意見；從上市公司、會計(jì)師事務(wù)所、政府等角度提出相關(guān)的政策性建議，為規(guī)范審計(jì)市場和審計(jì)意見預(yù)測模型的建立提供基礎(chǔ)。

一 非標(biāo)審計(jì)意見及其研究概況

理論上，帶強(qiáng)調(diào)事項(xiàng)段的無保留意見并不能成為嚴(yán)格意義上的審計(jì)意見類型，在性質(zhì)上仍然屬于無保留意見，只存在量的差異，不存在質(zhì)的差異。注冊會計(jì)師在審計(jì)意見段之后增加帶強(qiáng)調(diào)事項(xiàng)段僅對會計(jì)報表使用者起一個提醒作用，不會對已發(fā)表的意見有任何影響。在我國的審計(jì)環(huán)境中，注冊會計(jì)師出于規(guī)避執(zhí)業(yè)風(fēng)險和客戶的壓力，出具帶強(qiáng)調(diào)事項(xiàng)段的審計(jì)意見已成為其利益權(quán)衡的選擇。國內(nèi)對審計(jì)意見的市場反應(yīng)實(shí)證研究始于20世紀(jì)90年代末期。李增泉（1999）認(rèn)為，我國注冊會計(jì)師事務(wù)所出具的非標(biāo)審計(jì)意見具有信息含量，被出具非標(biāo)審計(jì)意見的公司和被出具標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見的公司在年報公布前后有不同的市場反應(yīng)，不同類型的非標(biāo)審計(jì)意見產(chǎn)生的市場反應(yīng)也不同。

二 非標(biāo)審計(jì)意見影響因素分析

1．樣本選取與數(shù)據(jù)來源

本文選取了2008～2011年連續(xù)四年被出具非標(biāo)審計(jì)意見的52家A股上市公司，剔除了數(shù)據(jù)缺失的10家，將剩下的42家上市公司作為研究樣本，同時選取了電子元件這一行業(yè)被出具標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見的42家上市公司作為控制樣本。研究所需要的相關(guān)數(shù)據(jù)來源于中國注冊會計(jì)師協(xié)會網(wǎng)站、CCER數(shù)據(jù)庫，并且通過了逐一整理。同時，本文還對審計(jì)意見統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)與中國證監(jiān)會公布的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)進(jìn)行了核對，以確保其準(zhǔn)確性。本文的數(shù)據(jù)處理使用STATA統(tǒng)計(jì)軟件進(jìn)行。

2．理論分析

非標(biāo)審計(jì)意見的影響因素可以從公司財(cái)務(wù)特征和非財(cái)務(wù)特征兩方面來說。從財(cái)務(wù)特征方面分析，Monroe等（1993）發(fā)現(xiàn)財(cái)務(wù)指標(biāo)中存貨占總資產(chǎn)的比例，以及非經(jīng)常性收益占總收入的比例對出具非標(biāo)審計(jì)意見有顯著影響。從非標(biāo)財(cái)務(wù)特征方面分析，F(xiàn)rancis和Krishnan（1999）研究發(fā)現(xiàn)，注冊會計(jì)師為了控制自身審計(jì)風(fēng)險，對操縱盈余比較大的公司通常會簽發(fā)非標(biāo)審計(jì)意見。但是，每種非標(biāo)審計(jì)意見的原因大部分不是唯一的。換句話說，非標(biāo)審計(jì)意見的影響因素是多方面的，不會單單因?yàn)槟骋环N因素而被出具非標(biāo)審計(jì)意見，因此分析時應(yīng)注意這些因素之間的關(guān)系。

3．研究方法與變量設(shè)計(jì)

第一，研究方法。本文以2008～2011年連續(xù)四年被出具非標(biāo)審計(jì)意見的42家A股上市公司作為研究樣本，分別從公司獲利能力、償債能力、公司規(guī)模、運(yùn)營能力、現(xiàn)金流量等方面進(jìn)行Logistic回歸分析。

第二，變量設(shè)計(jì)（詳見表1）。

4．研究模型

建立非標(biāo)審計(jì)意見影響因素的模型表達(dá)式如下：

Ln［p /（1－p）］＝a＋

其中，p表示上市公司被出具非標(biāo)審計(jì)意見的概率；Xi表示影響上市公司被出具非標(biāo)審計(jì)意見的第i個因素，i＝1，2，3，…，m；a，bi（i＝1，2，3，…，m）表示待估計(jì)參數(shù)。

5．實(shí)證結(jié)果與分析

第一，描述性統(tǒng)計(jì)分析。從公司資產(chǎn)規(guī)模來看，被出具非標(biāo)審計(jì)意見的公司的資產(chǎn)規(guī)模比被出具標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見的公司?。粡墨@利能力來看，被出具非標(biāo)審計(jì)意見的公司每股收益比被出具標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見的公司的每股收益小，表明獲利能力差的公司容易被出具非標(biāo)審計(jì)意見；從運(yùn)營能力來看，非標(biāo)審計(jì)意見公司的總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率小于標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見公司；從總現(xiàn)金流量狀況來看，非標(biāo)審計(jì)意見公司的每股經(jīng)營現(xiàn)金凈流量小于標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見公司的每股經(jīng)營現(xiàn)金凈流量；從償債能力來看，非標(biāo)意見公司的資產(chǎn)負(fù)債率遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見公司，流動比率遠(yuǎn)低于標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見組；從披露時間來看，非標(biāo)審計(jì)意見公司的披露時間比值大于標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見公司（見表2）。

第二，變量相關(guān)系數(shù)分析。從表3中各個變量間的系數(shù)值可以看出各個變量間的相關(guān)性如下：一是絕大多數(shù)系數(shù)數(shù)值的絕對值在0.1～0.3之間，表明對應(yīng)的兩變量之間的相關(guān)性很?。欢橇鲃颖嚷屎蛯徲?jì)意見的系數(shù)為－0.5103，表明流動比率和審計(jì)意見負(fù)顯著相關(guān)；三是總資產(chǎn)對數(shù)與審計(jì)意見的系數(shù)值為－0.2693，表明公司資產(chǎn)規(guī)模對審計(jì)意見的影響很小，但與審計(jì)意見負(fù)相關(guān)；四是每股收益與審計(jì)意見負(fù)相關(guān)；五是每股經(jīng)營現(xiàn)金凈流量與審計(jì)意見負(fù)相關(guān)；六是總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率與審計(jì)意見負(fù)相關(guān)；七是披露時間比值與審計(jì)意見正相關(guān)。

從表4中可以看出，各個變量之間的相關(guān)性如下：一是資產(chǎn)負(fù)債率和流動比率對審計(jì)意見的相關(guān)性最大。資產(chǎn)負(fù)債率與審計(jì)意見正相關(guān)，資產(chǎn)負(fù)債率越高，表明公司的財(cái)務(wù)杠桿越高，長期償債能力越差，注冊會計(jì)師認(rèn)為由此公司的持續(xù)經(jīng)營能力存在重大不確定性，越傾向于出具非標(biāo)審計(jì)意見（這也是注冊會計(jì)師出于審計(jì)風(fēng)險的考慮）。二是流動比率與審計(jì)意見負(fù)相關(guān)。流動比率反映了公司的短期償債能力，流動比率越低，注冊會計(jì)師越容易出具非標(biāo)審計(jì)意見。三是總資產(chǎn)對數(shù)與審計(jì)意見負(fù)相關(guān)。四是每股收益與審計(jì)意見負(fù)相關(guān)。五是每股經(jīng)營現(xiàn)金凈流量與審計(jì)意見負(fù)相關(guān)。六是總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率與審計(jì)意見負(fù)相關(guān)。七是披露時間比值與審計(jì)意見正相關(guān)。

三 研究結(jié)論與討論

從描述性分析結(jié)果來看，經(jīng)營效率低，獲利能力差的上市公司容易收到非標(biāo)審計(jì)意見；資產(chǎn)規(guī)模小的上市公司容易收到非標(biāo)審計(jì)意見；債務(wù)杠桿高、流動性差的公司容易被出具非標(biāo)審計(jì)意見；被出具非標(biāo)審計(jì)意見的上市公司年報披露的時間比較遲。從相關(guān)系數(shù)分析結(jié)果來看，資產(chǎn)負(fù)債率、流動比率對審計(jì)意見的影響顯著，資產(chǎn)規(guī)模對審計(jì)意見不存在顯著影響，但是從logistic回歸分析結(jié)果來看，流動比率、披露時間比值與審計(jì)意見不存在顯著相關(guān)性。出現(xiàn)這種結(jié)果的原因有很多，如模型構(gòu)建不夠完善，樣本選取不佳，各個影響因素之間相互作用產(chǎn)生影響等。

參考文獻(xiàn)

［1］王懷棟.上市公司非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見影響因素實(shí)證分析［J］.會計(jì)之友，2011（11）

篇5

關(guān)鍵詞：貝葉斯；有序離散選擇； Mixed Logit模型；審計(jì)意見

獨(dú)立審計(jì)在規(guī)范財(cái)務(wù)呈報、約束盈余管理、降低信息風(fēng)險、減輕委托矛盾、保護(hù)投資者利益和維護(hù)資本市場的有效運(yùn)轉(zhuǎn)上都起著至關(guān)重要的作用。審計(jì)意見是審計(jì)工作的結(jié)果，它既反映了審計(jì)質(zhì)量，也是利益相關(guān)主體有效決策所依賴的重要信息來源之一。按照中國獨(dú)立審計(jì)準(zhǔn)則，審計(jì)師在意見決策時通常面臨五種意見類型供選擇，依照這些意見的負(fù)面程度可以分為四類——標(biāo)準(zhǔn)無保留意見，帶解釋說明段的無保留意見，保留意見，拒絕表示意見或否定意見① ①從審計(jì)信息的使用者角度看，拒絕表示意見和否定意見通常視為負(fù)面程度最大的審計(jì)意見類型，因此，可以將二者劃分為一組。此外，否定意見類型在上中國上市公司中極少出現(xiàn)，從1990年到2010年，上市公司中總共出現(xiàn)過4份否定意見的年度審計(jì)報告（分別在1997、1998、1999、2000年），這意味著近十年中（含本文研究樣本期間）沒有出現(xiàn)過否定意見審計(jì)報告，故這種劃分實(shí)質(zhì)上也并不影響本文的研究結(jié)論。，這四類形成一個典型的有序分類變量，因此審計(jì)師的意見決策適用于有序離散選擇（Ordinal Discrete Choice）分析。

但是，在以往審計(jì)意見決策選擇模型的實(shí)證研究中，大多數(shù)研究對審計(jì)意見的分類采用的卻是二分法，沒有進(jìn)行多項(xiàng)有序地分類，如國外審計(jì)研究中常采用的“無保留意見/保留意見（Qualified Opinion）”、“非持續(xù)經(jīng)營不確定意見/持續(xù)經(jīng)營不確定意見（Going-concern Opinion）”，以及國內(nèi)審計(jì)研究中常采用的“標(biāo)準(zhǔn)無保留意見/非標(biāo)準(zhǔn)無保留意見（Modified Audit Opinion）”等分類方法。二分法下審計(jì)意見決策選擇模型適用的計(jì)量分析方法通常為二項(xiàng)Logit或二項(xiàng)Probit。例如，Carcello等（2000）、Lennox（2002）、蔡春等（2005）、李春濤等（2006）。[1] [2] [3] [4]這種分類方法固然簡便，但其不足之處是沒有考慮到非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見類型之間可信程度（Credibility）逐漸變化的差異。非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見類型并非并列和整齊劃一的，審計(jì)師在甄別非標(biāo)審計(jì)意見的過程中仍需耗費(fèi)大量的驗(yàn)證、鑒別、評估和判斷，不同意見類型與公司不同的內(nèi)外部環(huán)境、內(nèi)部控制、交易復(fù)雜程度、財(cái)務(wù)狀況等因素密切相關(guān)，審計(jì)師需進(jìn)行通盤地考慮、確定。因此，在中國審計(jì)市場上，將審計(jì)意見類型劃分為有序的四類可以更為細(xì)致地反映審計(jì)師的意見決策過程，由此建立的有序離散選擇模型可以更好地研究影響審計(jì)師意見決策的相關(guān)因素。最近，已經(jīng)有審計(jì)研究者采用有序離散選擇模型來研究中國審計(jì)意見決策相關(guān)問題，如Xie等（2010）、Chen等（2010）。[5] [6]

本文借鑒了以往學(xué)者對審計(jì)意見類型的有序劃分，但在研究方法上與傳統(tǒng)有序離散選擇模型顯著不同。傳統(tǒng)有序離散選擇模型的估計(jì)通常采用經(jīng)典統(tǒng)計(jì)下的極大似然估計(jì)法，而本文則從貝葉斯統(tǒng)計(jì)觀點(diǎn)出發(fā)，建立了有序貝葉斯Mixed Logit審計(jì)意見決策模型，并利用中國上市公司的樣本數(shù)據(jù)，運(yùn)用馬爾科夫鏈蒙特卡洛模擬方法對模型參數(shù)進(jìn)行貝葉斯估計(jì)，得到模型參數(shù)的后驗(yàn)統(tǒng)計(jì)量及置信區(qū)間，以此對影響審計(jì)意見決策的各因素的作用進(jìn)行了分析，并得出相關(guān)的結(jié)論。本文采用的研究方法不僅對于審計(jì)意見決策模型的研究而言具有一定的創(chuàng)新意義，而且通過引入貝葉斯有序Mixed Logit模型，對于促進(jìn)國內(nèi)經(jīng)濟(jì)與管理研究領(lǐng)域進(jìn)一步深化和拓展各種離散選擇行為的研究具有重要的借鑒意義。

一、貝葉斯Mixed Logit模型

離散選擇模型是以2000年諾貝爾經(jīng)濟(jì)學(xué)獎獲得者Daniel McFadden教授為首的一批計(jì)量經(jīng)濟(jì)學(xué)家自20世紀(jì)70年展起來的① ①M(fèi)cFadden為離散選擇決策模型奠定了堅(jiān)實(shí)的經(jīng)濟(jì)理論基礎(chǔ)，Heckman發(fā)展了動態(tài)離散選擇分析，另外對離散選擇模型做出重要貢獻(xiàn)的還有Z.Griliches，L.L.Thurstone，J.Marschak，D.Luce，D.Kahneman，A.Tversky，M.Ben-Akiva，C.Manski和K.Train等人（聶沖和賈生華，2005）。。離散選擇模型在交通需求、教育及職業(yè)選擇、消費(fèi)者商品需求以及居住地點(diǎn)選擇等方面得到了廣泛的應(yīng)用。事實(shí)上，凡是存在個體或企業(yè)選擇行為的地方均可以應(yīng)用離散選擇模型。離散選擇模型的具體形式包括多項(xiàng)Logit（Multinomial Logit，MNL）、廣義極值（Generalized Extreme Value，GEV）和Probit等傳統(tǒng)模型以及近年來發(fā)展成熟起來的Mixed Logit模型。

盡管多項(xiàng)Logit模型是使用最早且應(yīng)用最為廣泛的離散選擇模型，但是它存在著三大局限性：個體選擇偏好具有同質(zhì)性、不相關(guān)備選方案之間具有獨(dú)立性（I.I.A）以及不可觀測因素在不同時間上是不相關(guān)性的；GEV模型可以解除上述第二個限制，而Probit模型可以解除上述三個限制，但是Probit模型只能用于不可觀測效用部分服從正態(tài)分布的情形，這樣大大限制了該模型的靈活性，因?yàn)樵谠S多實(shí)際問題中不可觀測效用并不滿足正態(tài)分布（如消費(fèi)者關(guān)于價格的效用）；Mixed Logit模型則具有高度的靈活性，它克服了傳統(tǒng)離散選擇模型的限制，并且可以在任何精度上趨近于任何一種基于隨機(jī)效用最大化理論基礎(chǔ)上的離散選擇模型。Mixed Logit模型正在許多研究領(lǐng)域中逐漸取代傳統(tǒng)的Logit模型，相關(guān)研究結(jié)果顯示Mixed Logit模型在模型的解釋力和預(yù)測績效方面較傳統(tǒng)模型有較大的改善。

二、審計(jì)意見決策貝葉斯有序Logit模型的構(gòu)建

假設(shè)審計(jì)師進(jìn)行審計(jì)意見決策時面臨的審計(jì)意見類型選擇集為Y，Y={1，2，3，4}，Y對應(yīng)的審計(jì)意見類型分別為：1=標(biāo)準(zhǔn)無保留意見；2=帶解釋說明段的無保留意見；3=保留意見；4=拒絕表示意見或否定意見，這四類審計(jì)意見的負(fù)面程度依次增加。根據(jù)有序Logit模型原理，首先建立如下的潛變量回歸模型：

為了使參數(shù)的估計(jì)更具有穩(wěn)健性，我們采用分層貝葉斯有序Logit模型，其先驗(yàn)分布是按兩個層次來確定的，當(dāng)先驗(yàn)分布的參數(shù)（即超參數(shù)）的取值難于直接確定時，可以對這些參數(shù)再給出一個先驗(yàn)分布（稱為超驗(yàn)分布），這樣既符合人們的認(rèn)識過程，也使得參數(shù)的估計(jì)更為穩(wěn)健。對于第一層先驗(yàn)分布，我們假設(shè)待估參數(shù)β服從多元正態(tài)分布，密度函數(shù)記為φβb，W，這里b、W為超參數(shù)，表示該正態(tài)分布的均值向量和協(xié)方差矩陣。對于第二層先驗(yàn)分布，我們假設(shè)超參數(shù)b、W服從發(fā)散的先驗(yàn)分布（Diffuse Priors），記b的分布密度函數(shù)為πb，W的分布密度函數(shù)為πW。假設(shè)b與W相互獨(dú)立。圖1表示了超驗(yàn)分布、先驗(yàn)分布和似然函數(shù)之間的關(guān)系。方框內(nèi)表示的是常數(shù)參數(shù)，橢圓內(nèi)表示的是隨機(jī)參數(shù)（或變量）。

五、結(jié)論

在資本市場中，審計(jì)師為會計(jì)信息的可信賴性（Credibility）提供鑒證，從而在一定程度上降低了投資人與公司管理層之間的信息不對稱，進(jìn)而緩解二者之間的委托-沖突、降低成本。審計(jì)師的工作成果就是發(fā)表審計(jì)意見，因而研究審計(jì)意見影響因素的作用機(jī)理、構(gòu)建審計(jì)意見決策模型是審計(jì)研究中的重要領(lǐng)域。中國審計(jì)市場上，審計(jì)意見按負(fù)面程度可以分為逐漸遞增的四類，形成一個典型的有序分類變量，因此審計(jì)師的意見決策是一個有序離散選擇過程。有別于以往研究中采用的傳統(tǒng)有序離散選擇模型——通常采用經(jīng)典統(tǒng)計(jì)下的極大似然估計(jì)法，本文從貝葉斯統(tǒng)計(jì)的觀點(diǎn)出發(fā)，首次建立了一個基于貝葉斯估計(jì)的有序Mixed Logit審計(jì)意見決策模型，并以2005—2010年7284家A股上市公司為樣本，以上期審計(jì)意見類型、公司業(yè)務(wù)復(fù)雜程度、財(cái)務(wù)風(fēng)險、資產(chǎn)營運(yùn)效率、資產(chǎn)收益狀況、規(guī)模、市場收益率和系統(tǒng)性風(fēng)險等8個指標(biāo)為解釋變量，運(yùn)用馬爾科夫鏈蒙特卡洛模擬方法對模型參數(shù)進(jìn)行貝葉斯估計(jì)，得到模型參數(shù)的后驗(yàn)統(tǒng)計(jì)量及置信區(qū)間，以此對影響審計(jì)意見決策的各因素的作用效應(yīng)進(jìn)行了分析與討論，為理論研究與實(shí)際應(yīng)用提供借鑒。貝葉斯分析能將未知參數(shù)的先驗(yàn)信息與樣本信息進(jìn)行綜合，可以更充分合理地利用主觀先驗(yàn)信息并使參數(shù)估計(jì)結(jié)果更具穩(wěn)健性；相對于經(jīng)典統(tǒng)計(jì)下僅適用于大樣本條件下的極大似然估計(jì)法，貝葉斯估計(jì)法有著更寬松的條件，并且無論在小樣本還是大樣本下都具有良好的統(tǒng)計(jì)性質(zhì)，這使得貝葉斯方法在有限樣本利用方面具有優(yōu)勢；經(jīng)MCMC模擬，貝葉斯估計(jì)不僅可以審計(jì)意見決策模型參數(shù)估計(jì)值，還可以直觀地表示各參數(shù)的可信區(qū)間，相對于傳統(tǒng)的點(diǎn)估計(jì)更加實(shí)用。總之，運(yùn)用貝葉斯估計(jì)不僅為建立審計(jì)意見決策模型提供了新的思路，而且通過引入貝葉斯有序Mixed Logit模型，對于促進(jìn)國內(nèi)經(jīng)濟(jì)與管理研究領(lǐng)域進(jìn)一步深化各種離散選擇行為的研究也具有重要的借鑒意義。

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篇6

20世紀(jì)90年代，隨著上海證券交易所和深圳證券交易所的成立，我國規(guī)定，上市公司對外披露的財(cái)務(wù)報告必須經(jīng)獨(dú)立的注冊會計(jì)師審計(jì)并發(fā)表審計(jì)意見。這表明了審計(jì)報告的重要性。

信息含量是指公開披露的信息是否是預(yù)期使用者進(jìn)行投資決策的依據(jù)，能否影響投資者的財(cái)務(wù)決策。審計(jì)意見是注冊會計(jì)師對上市公司的財(cái)務(wù)信息所出具的鑒證意見，能夠提高投資者對會計(jì)信息的信任和依賴程度，從而有利于做出正確的財(cái)務(wù)決策。審計(jì)意見的信息含量是指上市公司在披露注冊會計(jì)師出具審計(jì)報告后，外部信息使用者根據(jù)意見類型做出投資決策，引起股票價格不同程度的波動。因此，上市公司年報披露的審計(jì)意見是投資市場需要的信息，是投資者決策的有用信息，具有信息含量。

對審計(jì)意見的信息含量研究，國內(nèi)外學(xué)者已經(jīng)開展了多年，但是并沒有得出一致的結(jié)論。我國學(xué)者早期對審計(jì)意見信息含量的研究發(fā)現(xiàn)，審計(jì)意見并沒有顯著的信息含量?？赡苁怯捎谖覈缙谧C券市場發(fā)展并不完善，審計(jì)制度不健全。隨著近幾年我國資本市場快速發(fā)展，市場準(zhǔn)入制度和監(jiān)督體系不斷完善，上市公司的數(shù)量逐年增加，同時披露非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見的上市公司逐漸增多，這就為我們審計(jì)意見的市場反應(yīng)提供了豐富的資源。本文以2012―2013年滬深兩市上市公司年報中披露的非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見為研究對象， 判斷在審計(jì)意見披露的較短時間內(nèi)，非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見是否會產(chǎn)生市場反應(yīng)，股票價格下跌；非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見與標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見產(chǎn)生的股票價格變化是否顯著不同；以此來探究我國上市公司披露審計(jì)報告是否會引起明顯的市場反應(yīng)，是否具有信息含量問題。

2 研究假設(shè)

審計(jì)報告是指注冊會計(jì)師對財(cái)務(wù)報表是否在所有重大方面按照財(cái)務(wù)報告編制基礎(chǔ)編制并實(shí)現(xiàn)公允反映發(fā)表審計(jì)意見的書面文件。審計(jì)報告具有鑒證、保護(hù)和證明的作用。

審計(jì)報告分為標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)報告和非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)報告。標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)報告，是指不含有強(qiáng)調(diào)事項(xiàng)段、其他事項(xiàng)段或其他任何修飾性用語的無保留意見的審計(jì)報告。標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)報告表明，上市公司披露的財(cái)務(wù)信息是真實(shí)公允的，投資者可以信賴財(cái)務(wù)報告的內(nèi)容，并依據(jù)披露的信息進(jìn)行投資決策。非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)報告，是指帶強(qiáng)調(diào)事項(xiàng)段或者其他事項(xiàng)段的無保留意見的審計(jì)報告和非無保留意見的審計(jì)報告，非無保留意見的審計(jì)報告包括保留意見的審計(jì)報告、否定意見的審計(jì)報告和無法表示意見的審計(jì)報告。非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)報告表明財(cái)務(wù)報告中的會計(jì)信息可能存在虛假的或影響持續(xù)經(jīng)營的情況，投資者在做決策時要注意分辨 。

理論上來說，如果上市公司被注冊會計(jì)師出具了標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)報告，向市場傳遞的是利好的消息，說明該公司的管理層是值得信賴的，外部信息使用者可以信任上市公司的會計(jì)信息，增強(qiáng)了決策有用性，資本市場和投資者對上市公司的評價較好。這種情況下，股票的價格可能會保持平穩(wěn)或略微上漲。而如果上市公司被出具了非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)報告，對公司來說是利空的消息，信息使用者會降低對財(cái)務(wù)信息的信賴度，對公司的持續(xù)經(jīng)營能力和盈利能力產(chǎn)生懷疑，減少或退出對股票的投資，從而使股票價格下跌。由此提出以下假設(shè)：

H1：審計(jì)意見具有信息含量的上市公司被出具非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見會引起股票價格的負(fù)向變動。

H2：被出具非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見和標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見的上市公司，股票價格變動顯著不同，產(chǎn)生的市場評價不同。

3 研究設(shè)計(jì)

以傳統(tǒng)的市場反應(yīng)模型為基礎(chǔ)，根據(jù)假設(shè)H1和假設(shè)H2設(shè)定多元回歸模型如下：

CARi：被解釋變量，第i家上市公司的累計(jì)超額收益；

OPi：第i家上市公司的審計(jì)意見，設(shè)為虛擬變量，用0和1表示，非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見為1，標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見為0；

EPS：每股收益變化率作為控制變量，每股收益反映會計(jì)的盈利水平，具有信息含量，會對累計(jì)超額收益產(chǎn)生顯著影響；

DIVi：股利分配政策，設(shè)為虛擬變量，分配股利取1，不分配股利取0。企業(yè)分配股利會向市場傳遞企業(yè)經(jīng)營狀況良好的信號，未來發(fā)展前景較好，引起股價上升，從而增加企業(yè)價值；

InVi：資產(chǎn)規(guī)模，作為控制變量，它反映著企業(yè)的經(jīng)營能力和獲利能力，但是，資產(chǎn)規(guī)模越大，也表明企業(yè)的經(jīng)營風(fēng)險越大；

OPi×EPS：反映的是審計(jì)意見與每股收益變化率聯(lián)合作用對被解釋變量的影響。

市場反應(yīng)采用審計(jì)報告公布日前后一段時間窗口下的累計(jì)超額收益率來表示。本文在選擇審計(jì)報告日的時間窗口時，選擇審計(jì)報告公布日前后3個交易日、前后4個交易日和前后5個交易日。沒有選擇更短的時窗是由于，在審計(jì)報告較短時窗內(nèi)投資者可能還來不及反應(yīng)。

在計(jì)算累計(jì)超額收益率時，普遍采用的有兩種模型：市場模型和市場調(diào)整模型。國外學(xué)者在運(yùn)用對比這兩種模型計(jì)算累計(jì)超額收益率時發(fā)現(xiàn)，市場調(diào)整模型得到的結(jié)果更準(zhǔn)確，所以本文采取市場模型來計(jì)算累計(jì)超額收益率。以下是以市場調(diào)整模型為基礎(chǔ)計(jì)算超額收益率。

具體計(jì)算步驟如下：

①計(jì)算個股的實(shí)際（日）收益率：

Ri，t=（Pt，-Pt-1）/Pt

Ri，t：上市公司i在第t日的實(shí)際報酬率；

Pt，Pt-1：分別是上市公司i在第t和t-1交易日的股票收盤價格。

②計(jì)算個股期望正常收益率，用市場綜合指數(shù)收益率代替：

Rm，t=（Pm，t-Pm，t-1）/Pm，t-1

Rm，t：第t日個股期望收益率，通過上市公司i所在的證券市場股票價格行業(yè)指數(shù)計(jì)算得到；

Pm，t，Pm，t-1：市場行業(yè)指數(shù)在t，t-1交易日的收盤價。

③計(jì)算第i家上市公司在第t日的超額收益：

ARit=Rit-Rmt

ARit：第i家上市公司在第t日的超額收益。

④樣本組平均超額收益率：

AAR=AR

⑤事件期樣本組累計(jì)平均超額收益率：

CAR（t1，t2）=AAR

研究以上市公司審計(jì)報告公布日為第0日。

4 樣本選取

我們以2012年和2013年滬深兩市A股上市公司為初始研究對象，剔除了ST、*ST公司以及金融行業(yè)的上市公司，將研究樣本分為兩組上市，一組是在2012年和2013年披露非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見的上市公司，即研究樣本組；另一組是在這兩年披露標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見的公司，即控制樣本組。本文研究所用財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)、非財(cái)務(wù)信息以及審計(jì)意見類型和市場收益等數(shù)據(jù)，都來自國泰安CSMAR數(shù)據(jù)庫。

4.1 研究樣本的選取

選取2012年和2013年發(fā)表非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見A股上市公司，包括無保留意見加強(qiáng)調(diào)事項(xiàng)段、保留意見、否定意見和無法表示意見。

4.2 控制樣本的選取

本文選取發(fā)表標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見的A股上市公司作為控制樣本組的樣本公司，同時要滿足以下條件：

①與研究樣本公司審計(jì)報告的年度相同。我國的資本市場還處于不斷發(fā)展和持續(xù)完善的階段，每一年的政策環(huán)境可能會有差異，這樣不同的宏觀環(huán)境下，很難保證相同的審計(jì)報告意見類型會產(chǎn)生類似的市場反應(yīng)。

②與研究樣本公司所屬行業(yè)相同。不同的行業(yè)所處的行業(yè)生命周期可能不同，選取同一行業(yè)可以消除不同行業(yè)盈利波動的不一致性，有效控制行業(yè)效應(yīng)對累計(jì)超額收益的影響。

③與研究樣本資產(chǎn)規(guī)模類似。主要是為了防止公司規(guī)模影響累計(jì)超額收益。

按照證監(jiān)會公布的最新行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，尋找滿足上述條件且與樣本公司每股收益變化率類似的標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見公司，然后剔除在審計(jì)報告公布日前后5天有重大事件發(fā)生，以及數(shù)據(jù)不全或數(shù)據(jù)無法獲取的上市公司。最終得到控制樣本公司共112家，其中2012年53家，2013年59家?？刂茦颖竟臼峭ㄟ^手工搜集和整理選取的。最終的樣本選取結(jié)果見下表：

5 結(jié)果及分析

根據(jù)“3研究設(shè)計(jì)”中的研究模型，本文通過多元回歸法對非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見的信息含量進(jìn)行檢驗(yàn)。在文中選取較短的時間窗口進(jìn)行多元回歸分析，原因是較短的時間窗口可以排除因其他重大事項(xiàng)對股價波動產(chǎn)生的影響。擬將事件窗口確定為上市公司審計(jì)報告日披露前后3天，4天和5天，即[-3，3]，[-4， 4]，[-5，5]，來重點(diǎn)研究非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見對股價波動的影響方向和影響程度。未選取[-2，2]和[-1，1]時窗是因?yàn)樘痰臅r間可能使證券市場和投資者來不及做出決策，不能準(zhǔn)確反映非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見影響股票價格變動的方向和程度。最終得到以下的分析結(jié)果：

t statistics in parentheses；

* p

如上表所示，我們可以看到在[-5，5]，[-4，4]，[-3，3]三個研究窗口中，審計(jì)意見（OP）的系數(shù)都為負(fù)值。與我們的預(yù)期一致，表明審計(jì)報告是具有信息含量的，被出具非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見的上市公司，投資者對他們的評價較差，引起了股價的負(fù)向波動，假設(shè)H1得以驗(yàn)證。上市公司的審計(jì)意見，非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見為1，標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見為0。所以O(shè)P的系數(shù)是證券市場和投資者對非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見與標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見反應(yīng)的差異，三個研究窗口中在5%的顯著性水平下顯著為負(fù)，結(jié)果表明市場對非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見與標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見的反應(yīng)存在顯著差異，假設(shè)H2得以驗(yàn)證。

6 結(jié)論

本文通過梳理國內(nèi)外關(guān)于審計(jì)意見信息含量相關(guān)研究，發(fā)現(xiàn)信息使用者在投資決策時，不僅重視挖掘的財(cái)務(wù)報告的內(nèi)含信息，對財(cái)務(wù)報告的鑒證報告――審計(jì)意見報告也開始逐步關(guān)注并重視。因此本文以我國資本市場的上市公司數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)，來實(shí)證考察審計(jì)意見的信息含量。通過選取2012年和2013年滬深A(yù)股上市公司共260個研究樣本，運(yùn)用事件研究法和多元回歸法進(jìn)行檢驗(yàn)，實(shí)證結(jié)果證明，不同的審計(jì)意見會產(chǎn)生不同的市場評價，影響外部信息使用者的投資決策，因此審計(jì)意見具有信息含量，從而驗(yàn)證假設(shè)；為了提高審計(jì)報告信息含量，我們從以下三個方面提出相應(yīng)的政策建議。

6.1 加強(qiáng)證券監(jiān)管

我國資本市場還處于不斷發(fā)展和完善的過程中，建立健全證券市場的準(zhǔn)入條件和退出機(jī)制，一方面有利于公司上市更加趨于市場化；另一方面，敦促監(jiān)督上市公司通過合法經(jīng)營和合法途徑來提高經(jīng)營效率和效果，增強(qiáng)企業(yè)的競爭力。

加強(qiáng)對上市公司的監(jiān)管，建立一系列科學(xué)合理的考核指標(biāo)，堅(jiān)決制止上市公司提供虛假報告擾亂市場秩序的行為，提高對市場行為的獎勵和懲罰力度，從而促進(jìn)我國資本市場不斷健全和完善。

6.2 加強(qiáng)注冊會計(jì)師行業(yè)監(jiān)管及法律責(zé)任

注冊會計(jì)師提供的審計(jì)報告質(zhì)量的高低直接影響審計(jì)意見的信息含量，進(jìn)一步影響投資者的財(cái)務(wù)決策。因此要加強(qiáng)對注冊會計(jì)師行業(yè)的監(jiān)管，嚴(yán)懲注冊會計(jì)師違反職業(yè)道德的行為，通過繼續(xù)教育等手段增強(qiáng)專業(yè)勝任能力，提高審計(jì)報告質(zhì)量，增強(qiáng)審計(jì)報告的可理解性。

建立健全審計(jì)的法律責(zé)任制度和體系，強(qiáng)化注冊會計(jì)師的法律意識。不斷發(fā)展和完善檢驗(yàn)審計(jì)意見的手段和措施，加強(qiáng)獎勵和懲罰的力度。

篇7

關(guān)鍵詞：審計(jì)意見；影響；貸款續(xù)新

中圖分類號：F239.65　文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A　文章編號：1003-7217(2010)02-0074-05

一、引言

我國銀行業(yè)自20世紀(jì)90年代開始嘗試建立“統(tǒng)一授信、審貸分離、分級審批、責(zé)任明確”的授信管理體制，后來又逐步引進(jìn)了客戶信用評級體系和貸款風(fēng)險分類制度，整個銀行業(yè)對貸款風(fēng)險管理的重視程度在逐漸加強(qiáng)。1997年東南亞金融危機(jī)和2007年美國次貸危機(jī)的深刻教訓(xùn)告訴我們，規(guī)避信貸風(fēng)險對保證國家經(jīng)濟(jì)安全，促使國民經(jīng)濟(jì)保持持續(xù)、平穩(wěn)、健康和快速的發(fā)展具有重要的戰(zhàn)略意義。而深入了解借款人信息(包括財(cái)務(wù)信息和非財(cái)務(wù)信息)是降低信貸風(fēng)險的重要舉措。那么，審計(jì)意見作為企業(yè)信息的一個重要組成部分是否為銀行所識別、理解和運(yùn)用呢?也就是說不同類型的審計(jì)意見對是否貸款的續(xù)新以及貸款續(xù)新的數(shù)額具有決策價值。

二、文獻(xiàn)回顧

從文獻(xiàn)來看，對信貸決策中審計(jì)意見信息含量的研究主要采用針對銀行信貸官的實(shí)驗(yàn)研究法，也散見問卷調(diào)查法和多元回歸法。早期學(xué)者從債權(quán)關(guān)系的視角考察審計(jì)意見對銀行信貸資源配置的影響多采用試驗(yàn)研究的方法，且結(jié)論不一。如Estes和Reamer(1977)向貸款主管寄發(fā)問卷調(diào)查，問卷模擬了現(xiàn)實(shí)貸款決策情形，統(tǒng)計(jì)結(jié)果表明：不同類型的審計(jì)意見對貸款主管的決策程序并無顯著的影響。而Firth(1978)采用同樣的方法卻發(fā)現(xiàn)無保留意見公司被給予的“最高貸款額”顯著大于持續(xù)經(jīng)營和資產(chǎn)計(jì)價兩類保留意見公司；“偏離公認(rèn)會計(jì)原則”保留意見公司被給予的“最高貸款額”顯著大于持續(xù)經(jīng)營和資產(chǎn)計(jì)價兩類保留意見公司。在以后的試驗(yàn)研究中，Gul(1987)、Bamber 8L Stratton(1997)、林志軍(2003)、楊臻黛和李若山(2007)等人的結(jié)論支持審計(jì)意見在商業(yè)銀行信貸續(xù)新中的決策有用性，即審計(jì)意見的“潔凈”程度會在一定程度上使信貸人員對財(cái)務(wù)報告的可靠性評估產(chǎn)生影響；而Libby(1979)、Houghton(1983)，Johnson(1984)、AbdelKhalik et a1，(1986)、Elias&Johnson(2001)、Bessell&Umar(2003)等人的結(jié)論則顯示審計(jì)意見與貸款續(xù)新無顯著相關(guān)性。

在問卷調(diào)查研究中，結(jié)論較為一致。Antonio(2003)曾對西班牙的銀行業(yè)做過一個問卷調(diào)查，結(jié)果發(fā)現(xiàn)，在銀行進(jìn)行信貸限額、貸款期限、貸款利率、貸款擔(dān)保等決策中，審計(jì)意見皆是重要的考慮因素。胡奕明等(2007)的問卷調(diào)查發(fā)現(xiàn)，銀行在審貸過程中除了要求借款人提供一般信息外，還要求提供近3年經(jīng)審計(jì)的財(cái)務(wù)報告。有的銀行甚至還對審計(jì)師提出了資格要求，如要求審計(jì)師具有一定的規(guī)模、較強(qiáng)的業(yè)務(wù)能力和經(jīng)驗(yàn)等。非常負(fù)面的審計(jì)意見可能導(dǎo)致貸款申請失敗。審計(jì)意見在某些銀行是內(nèi)部評級的一個指標(biāo)，且占有相當(dāng)高的權(quán)數(shù)。

審計(jì)意見與貸款續(xù)新關(guān)系的多元回歸研究較少，相近的研究多見于財(cái)務(wù)指標(biāo)與貸款續(xù)新，如Peterson和Rajan(1994)發(fā)現(xiàn)，銀行偏向于給予規(guī)模更大的上市公司較低的利率及更多的續(xù)新貸款；而對存在擔(dān)保、訴訟的企業(yè)，銀行會通過提高貸款利率、減少續(xù)新的政策保護(hù)自身利益。Blackwell etal(1998)針對經(jīng)過審計(jì)和未經(jīng)審計(jì)的差別，考察銀行在對小型私人企業(yè)的循環(huán)貸款決策時的審計(jì)意見價值，研究發(fā)現(xiàn)與未經(jīng)審計(jì)的企業(yè)相比，經(jīng)過審計(jì)的企業(yè)在貸款續(xù)新方面更具優(yōu)勢。胡奕明、周偉(2006)利用1999～2002年的上市公司數(shù)據(jù)考察了銀行貸款政策與企業(yè)財(cái)務(wù)狀況之間的關(guān)系，審計(jì)意見被作為一個控制變量，發(fā)現(xiàn)審計(jì)意見與銀行貸款決策之問的關(guān)系不明確與不一致。

三、研究設(shè)計(jì)

(一)研究假設(shè)

由于人類的有限理性、契約的不完備性、會計(jì)報告模式本身的局限性等原因，會計(jì)信息并不能消除信息不對稱。同時會計(jì)被廣泛運(yùn)用于“決策”領(lǐng)域和“政策”領(lǐng)域，使之具有“經(jīng)濟(jì)后果”。而審計(jì)可以降低信息不對稱和減少企業(yè)成本(Jenson和Meckling，1976)。審計(jì)意見是對企業(yè)財(cái)務(wù)信息的斷言和聲明，潔凈的審計(jì)意見是審計(jì)師向銀行傳遞的“好信息”，是對審計(jì)師站在獨(dú)立的第三方立場對企業(yè)財(cái)務(wù)信息的肯定。不潔凈的審計(jì)意見表示被審計(jì)單位的會計(jì)處理或財(cái)務(wù)狀況是有問題的，銀行對此類客戶會有負(fù)反映。因此。提出如下假設(shè)：

假設(shè)1：在其他條件相同的情況下，獲得潔凈審計(jì)意見的公司比獲得不干凈審計(jì)意見的公司更容易得到貸款續(xù)新，且授信額更高。

為了增強(qiáng)審計(jì)報告的可理解性，審計(jì)報告準(zhǔn)則經(jīng)歷了2次大的修訂。2003年對1996年頒布的第7號具體審計(jì)準(zhǔn)則《審計(jì)報告》進(jìn)行修訂，2006年對2003年的《審計(jì)報告》進(jìn)一步完善。2006年之前的《審計(jì)報告》準(zhǔn)則專業(yè)性很強(qiáng)，審計(jì)意見隱藏于審計(jì)報告之中，其類型不易識別，尤其是帶解釋說明段(或強(qiáng)調(diào)事項(xiàng)段)的審計(jì)報告，業(yè)外人士很難識別意見段之前帶說明段與意見段之后帶說明段在審計(jì)意見類型上的區(qū)別。而2007年開始實(shí)施的新《審計(jì)報告》準(zhǔn)則在各段之前增加了標(biāo)題行，審計(jì)意見類型在標(biāo)題上直接體現(xiàn)。因此，提出如下假設(shè)：

假設(shè)2：新《審計(jì)報告》準(zhǔn)則比舊準(zhǔn)則在貸款續(xù)新方面更具決策價值，即更具信息含量。

(二)樣本選取

由于2006年上市公司年報實(shí)施舊準(zhǔn)則，2007年開始實(shí)施新準(zhǔn)則。為兼顧比較新舊《審計(jì)報告》準(zhǔn)則的可理解性，以下選取2005～2008年的我國A股上市公司的年報數(shù)據(jù)。樣本均來自于CSMAR數(shù)據(jù)系統(tǒng)，并參考了中國注冊會計(jì)師協(xié)會網(wǎng)站、上海證券交易所、深圳證券交易所官方網(wǎng)站披露的有關(guān)上市公司的數(shù)據(jù)與信息。由于是為驗(yàn)證上年審計(jì)意見對次年貸款續(xù)新的影響，因此，剔除4年中IPO的公司樣本284家，同時剔除4年中數(shù)據(jù)不全的樣本公司累計(jì)476家和信息不可比的金融類公司48家。最終選定4962家樣本公司，其中潔凈審計(jì)意見4516家，不潔凈審計(jì)意見446家。公司治理指數(shù)來源于南開大學(xué)公司治理研究中心的“中國上市公司治理指數(shù)”(CCGINK)。

(三)模型設(shè)計(jì)

根據(jù)阿爾特曼(1977)的ZETA評分模型以及胡奕明(2004，2005，2007)等人的研究，銀行貸款續(xù)新決策主要取決于客戶的財(cái)務(wù)評估和非財(cái)務(wù)評估兩方面，財(cái)務(wù)評估主要從企業(yè)的盈利能力、償債能力、

營運(yùn)能力、發(fā)展能力等角度進(jìn)行，非財(cái)務(wù)評估則從企業(yè)的行業(yè)背景、治理結(jié)構(gòu)、管理水平等方面進(jìn)行。據(jù)此建立以下審計(jì)意見與貸款續(xù)新的基本模型：

TLOAN=a0+a1Opion+a2EPS+a3ROE+a4DEBTRT+a5CURTRT+a6CASHCD+a7TERNTA+a8LnTOAT+a9EXFU+a10SUE+a11CCGI+ε

(四)變量解釋

1　因變量

TLOAN為貸款續(xù)新。計(jì)量方式為公司新增總銀行借款(本年年末銀行總借款一上年銀行年末總借款)除以年初的總資產(chǎn)。為檢驗(yàn)新舊審計(jì)報告準(zhǔn)則對貸款續(xù)新決策影響的不同，文中分別以TLOAN、TLOAW、TLOAN2代表全樣本(2005～2008年)、舊準(zhǔn)則樣本(2005～2006年)和新準(zhǔn)則樣本(2007～2008年)。

2　自變量

OPION為審計(jì)意見，當(dāng)公司上年收到潔凈審計(jì)意見時取O，收到不潔凈審計(jì)意見(包括帶強(qiáng)調(diào)事項(xiàng)段的無保留意見、保留意見、否定意見的審計(jì)報告和無法表示意見)時取1。預(yù)期符號為負(fù)數(shù)。

3　控制變量

EPS為上一年的每股收益，每股收益反映企業(yè)的獲利能力，已有的研究表明，企業(yè)獲利能力越高，越易獲得銀行借款，預(yù)期符號為正。ROE為上一年凈資產(chǎn)收益率，是衡量企業(yè)收益能力的重要指標(biāo)，同理預(yù)期符號為正；DEBTRT為上一年的資產(chǎn)負(fù)債率。企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率高則償債能力低，不易獲得銀行借款，預(yù)期符號為負(fù)；CURTRT為上一年的流動比率。企業(yè)流動比率高則償債能力強(qiáng)，易獲得銀行借款，但另一方面，流動性強(qiáng)的企業(yè)，對銀行借款的需求會較低，因此，預(yù)期符號不確定；CASHCD為上一年的現(xiàn)金流量負(fù)債比，是經(jīng)營活動現(xiàn)金流量與流動負(fù)債之比?，F(xiàn)金流量負(fù)債比越高說明償款風(fēng)險越低，更容易獲得銀行的青睞。同樣，充足的現(xiàn)金流量也可能會降低企業(yè)對借款需求，因此，預(yù)期符號不確定；TURNTA為上一年的總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率。企業(yè)總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)快則營運(yùn)能力強(qiáng)，容易獲得銀行借款，預(yù)期符號為正；LNTOAT為上一年企業(yè)總資產(chǎn)的對數(shù)，表示企業(yè)規(guī)模。企業(yè)規(guī)模越大，越容易獲得銀行貸款續(xù)新，預(yù)期符號為正；EXFU為銀行借款以外的融資渠道。如公司上一年發(fā)生配股、增發(fā)或者發(fā)行債券的取1，否則取0。公司外部融資能力越強(qiáng)，意味著資本實(shí)力越強(qiáng)，償債能力進(jìn)一步提高，會增強(qiáng)銀行對企業(yè)的正面評價，但獲得外部融資可能會減少對銀行借款的依賴性。因此，預(yù)期符號不確定；SUE為訴訟仲裁案件，公司如果在上一年末存在有訴訟，則取1，否則取0。涉及訴訟事項(xiàng)，將使銀行對企業(yè)產(chǎn)生負(fù)面評價，使企業(yè)不易獲得銀行貸款，因此，預(yù)期符號為負(fù)CCGI為公司治理水平，計(jì)算公式為公司治理指數(shù)／100。公司治理指數(shù)水平越高，越容易獲得貸款續(xù)新，因此，預(yù)期符號為正。

四、統(tǒng)計(jì)分析

(一)獨(dú)立樣本T檢驗(yàn)

獨(dú)立樣本的T檢驗(yàn)結(jié)果顯示：潔凈意見組與不潔凈意見組在很多解釋變量特征上存在顯著差異。(1)潔凈意見組的貸款續(xù)新顯著高于不潔凈意見組。在全部樣本公司中，總銀行借款(TLOAN)最大值0.7880，最小值－1.7564，均值為0.0284。潔凈組TLOAN的均值為0.0486，顯著高于不潔凈組0.0139。初步驗(yàn)證了假設(shè)1。(2)新準(zhǔn)則樣本(TLOAN2)中兩組的差異要大于舊準(zhǔn)則樣本(TLOAN1)中兩組差異。TLOAN2的均值在潔凈意見組是0.0561，在不潔凈意見組是0.0194；但TLOAN1均值在兩組中差異較小，顯著性水平也低于TLOAN2。這初步印證了假設(shè)2，即新審計(jì)準(zhǔn)則具有更強(qiáng)的信息含量。(3)潔凈意見組之所以更容易獲得貸款續(xù)新是因?yàn)闈崈艚M的財(cái)務(wù)指標(biāo)和公司治理指標(biāo)普遍好于不潔凈意見組，潔凈組的每股凈收益、凈資產(chǎn)收益率、資產(chǎn)負(fù)債率、流動比率、經(jīng)營活動現(xiàn)金流量負(fù)債比、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、企業(yè)規(guī)模、外部融資能力、公司治理指數(shù)都優(yōu)于非潔凈組。這說明企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和公司治理是銀行貸款決策的重要參考。(4)企業(yè)訴訟在潔凈組和非潔凈組并不具有統(tǒng)計(jì)意義上的差異性。

(二)回歸結(jié)果分析

多元回歸結(jié)果顯示，在控制了財(cái)務(wù)指標(biāo)和公司治理指標(biāo)后，貸款續(xù)新與總樣本(2005～2008年)的審計(jì)意見在1％的水平下顯著負(fù)相關(guān)(參見表2)。這說明，獲得不潔凈意見的企業(yè)銀行借款增加得少，而獲得潔凈意見的企業(yè)銀行借款增加得多。審計(jì)意見在貸款續(xù)新決策中具有價值相關(guān)性，這支持了本文的假設(shè)1。筆者按年份對樣本數(shù)據(jù)分別進(jìn)行回歸發(fā)現(xiàn)，新準(zhǔn)則樣本(2007～2008年)比舊準(zhǔn)則樣本(2005～2006年)更具價值相關(guān)性，新準(zhǔn)則樣本貸款續(xù)新與審計(jì)意見在1％的水平下顯著相關(guān)，而舊準(zhǔn)則樣本兩者只在5％的水平下相關(guān)。是因?yàn)閷徲?jì)報告準(zhǔn)則的格式與行文的改進(jìn)提高了審計(jì)意見的信息含量。舊準(zhǔn)則的審計(jì)意見蘊(yùn)藏在審計(jì)報告之中，晦澀的專業(yè)術(shù)語使業(yè)外很難辨別其類型，2007年實(shí)施的新報告準(zhǔn)則在各段前加上相應(yīng)小標(biāo)題，明示相應(yīng)段落主要內(nèi)容。這使審計(jì)報告觀點(diǎn)更明確，結(jié)構(gòu)更清楚。使用者只要瀏覽一下標(biāo)題即可知審計(jì)意見的類型，方便使用者閱讀、分析和理解?；貧w分析表明，審計(jì)界的這種努力為銀行所知曉與運(yùn)用。因此，本文的假設(shè)2也得到支持。

數(shù)據(jù)還顯示，每股收益、凈資產(chǎn)收益率與銀行貸款續(xù)新顯著正相關(guān)，說明獲利能力越強(qiáng)，銀行評價越高，越容易獲得貸款；資產(chǎn)負(fù)債率與銀行借款續(xù)新顯著負(fù)相關(guān)，說明資產(chǎn)負(fù)債率越高，償債能力越低，越不易獲得銀行借款；流動比率與貸款續(xù)新顯著負(fù)相關(guān)，說明流動比率越高的企業(yè)，對銀行借款需求越低；經(jīng)營活動現(xiàn)金流量負(fù)債比與貸款續(xù)新在5％水平下正相關(guān)，說明銀行對經(jīng)營活動現(xiàn)金流量指標(biāo)的重視。現(xiàn)金凈流量是現(xiàn)實(shí)的還款資金來源，可以據(jù)以測算貸款的回收期和各期還款額以及投資項(xiàng)目的報酬率。而經(jīng)營活動現(xiàn)金流量是現(xiàn)金凈流量的重要組成部分，經(jīng)營活動現(xiàn)金流量負(fù)債比也就成為銀行衡量企業(yè)償債能力的一個重要指標(biāo)；總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率與銀行貸款續(xù)新在1％水平下顯著正相關(guān)，說明良好的企業(yè)運(yùn)營能力可以獲得銀行的積極反應(yīng)；企業(yè)規(guī)模與貸款續(xù)新不存在統(tǒng)計(jì)意義上的相關(guān)性，這與預(yù)期不一致。有文獻(xiàn)指出，我國信貸資金重點(diǎn)投向“大城市、大企業(yè)、大項(xiàng)目”。這種現(xiàn)象可能的解釋是在非上市公司范圍內(nèi)，銀行可能存在大公司喜好；而在上市公司本身就是一個優(yōu)質(zhì)客戶的信號，可以將其與非上市公司分離出來。外部融資與貸款續(xù)新在1％的水平下顯著正相關(guān)，這意瞇著企業(yè)成功進(jìn)行了增發(fā)、配股、發(fā)債等外部融資行為，資本實(shí)力進(jìn)一步增強(qiáng)、償債能力增強(qiáng)，也意味著有關(guān)資金提供方對企業(yè)資質(zhì)的認(rèn)可，銀行對其會有更為正面的評價，企業(yè)更容易獲得銀行借款。此外，企業(yè)在獲得股權(quán)融資后，可能還需要配套的銀行借款來支持有關(guān)項(xiàng)目的投入和運(yùn)營。新準(zhǔn)則樣本的訴訟仲裁與銀行貸款續(xù)新在10％的水平下負(fù)相關(guān)，而舊準(zhǔn)則樣本和總樣本公司不存在相關(guān)性。這體現(xiàn)出銀行越來越對存在訴訟事項(xiàng)的企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險和經(jīng)營風(fēng)險的擔(dān)憂，因此，此類企業(yè)更不容易獲得銀行借款。公司治理指數(shù)與貸款續(xù)新僅僅在10％水平正相關(guān)，且相關(guān)系數(shù)很小。這說明現(xiàn)階段在銀行信貸風(fēng)險評估指標(biāo)體系中，公司治理尚不是一個重要的考慮，或銀行對企業(yè)公司治理有其自身的一套評價體系。

五、結(jié)論與建議

本文對審計(jì)意見在我國銀行貸款續(xù)新決策中的價值有用性進(jìn)行實(shí)證考察，以期為銀行信貸決策行為的經(jīng)濟(jì)理性現(xiàn)狀提供一個微觀佐證，也為新審計(jì)報告準(zhǔn)則的改善效果提供經(jīng)驗(yàn)證據(jù)。研究結(jié)果顯示，銀行因不同類型的審計(jì)意見而作出不同的貸款決策，說明審計(jì)意見在銀行貨款的決定過程中能發(fā)揮一定的作用。審計(jì)報告行文格式的通俗化提高了可理解性，能夠勝任減少信息不對稱的媒介。

篇8

【關(guān)鍵詞】內(nèi)部控制；審計(jì)意見；上市公司

內(nèi)部控制，是指由企業(yè)董事會、管理層和全體員工共同實(shí)施的，旨在保證企業(yè)戰(zhàn)略目標(biāo)、經(jīng)營的效率和效果、財(cái)務(wù)會計(jì)報告的真實(shí)可靠性以及資產(chǎn)的安全完整的一系列控制活動，包括內(nèi)部環(huán)境、風(fēng)險評估、控制活動、信息與溝通、內(nèi)部監(jiān)督五要素。審計(jì)意見是注冊會計(jì)師對被審計(jì)單位財(cái)務(wù)報表是否按照適用的會計(jì)準(zhǔn)則編制，是否在所有重大方面公允反映了財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量進(jìn)行評價，包括標(biāo)準(zhǔn)無保留意見、帶強(qiáng)調(diào)事項(xiàng)段的無保留意見、保留意見、否定意見、無法表示意見。

1.內(nèi)部控制與審計(jì)意見相關(guān)性實(shí)證研究設(shè)計(jì)

1.1 研究假設(shè)

加強(qiáng)內(nèi)部控制有利于合理保證企業(yè)經(jīng)營管理合法合規(guī)、資產(chǎn)安全、提高經(jīng)營效率和效果，促進(jìn)企業(yè)實(shí)現(xiàn)發(fā)展戰(zhàn)略；同時，加強(qiáng)內(nèi)部控制有利于減少公司對利潤的操控，為財(cái)務(wù)報告的合法性和公允性提供保障。為了控制審計(jì)風(fēng)險，注冊會計(jì)師在對公司進(jìn)行審計(jì)鑒證時，必然會關(guān)注公司的財(cái)務(wù)狀況、組織變革程度以及發(fā)生違規(guī)的情況。內(nèi)部控制越有效越容易被出具標(biāo)準(zhǔn)無保留意見，因此本文給出以下假設(shè)：

總假設(shè)H：公司內(nèi)部控制綜合評分與非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見呈負(fù)相關(guān)。

子假設(shè)H1：內(nèi)部控制各要素評分評分越高，被出具非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見的可能性越低。

1.2 研究數(shù)據(jù)來源與樣本的選擇

本文審計(jì)意見數(shù)據(jù)來自中注協(xié)網(wǎng)站“年報審計(jì)情況快報”，上市公司年報數(shù)據(jù)均來自巨潮網(wǎng)。樣本選擇如下：（1）本文選取的來自各年度非標(biāo)準(zhǔn)無保留意見上市公司情況如下：2010年118家（剔除ST后余27家），2011年176家（剔除ST余27家），2012年81家（剔除ST余27家），三年里被出具非標(biāo)準(zhǔn)無保留意見并剔除ST后的A股上市公司共62家。（2）考慮到各行業(yè)環(huán)境的不同以及不同上市地點(diǎn)對內(nèi)部控制要求不同，本文對被出具非標(biāo)準(zhǔn)無保留意見的62家上市公司按行業(yè)和上市地點(diǎn)（深滬）分類，以1：1的比例隨機(jī)配對標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見對照組，共124個樣本。

1.3 研究變量的設(shè)計(jì)與選取

本文將審計(jì)意見類型作為因變量，總假設(shè)的自變量是內(nèi)部控制的總體評價（IC）。其中內(nèi)部環(huán)境、風(fēng)險評估、控制活動、信息與溝通、內(nèi)部監(jiān)督作為子假設(shè)的自變量。并將上期審計(jì)意見類型以及會計(jì)師事務(wù)所規(guī)模作為控制變量。具體變量定義見表1。

表1 變量定義表

2.內(nèi)部控制與審計(jì)意見相關(guān)性實(shí)證研究結(jié)果

2.1 描述性統(tǒng)計(jì)分析

從上表中可以看到內(nèi)部控制與非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見呈顯著負(fù)相關(guān)，內(nèi)部控制總體評分較高的上市公司越容易收到標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見；風(fēng)險評估評分與非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見呈顯著負(fù)相關(guān)，重視風(fēng)險評估及控制的公司能快速應(yīng)對風(fēng)險，使公司穩(wěn)步前進(jìn)，因此風(fēng)險評估評分越高容易收到標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見。信息與溝通評分、內(nèi)部監(jiān)督評分與非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見呈顯著性相關(guān)，內(nèi)部監(jiān)督是公司自身對內(nèi)部的控制行為，內(nèi)部監(jiān)督機(jī)制不完善，容易發(fā)生管理層舞弊行為，因此沒有內(nèi)部控制監(jiān)督的公司容易被出具非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見。本文內(nèi)部環(huán)境、控制活動與非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見相關(guān)性較小，可能是受公司治理、企業(yè)文化等因素存在不可量化性的影響；控制活動包括的內(nèi)容較多，而本文中選取的明細(xì)指標(biāo)沒有考慮到所有控制因素，這些原因都可能影響研究結(jié)論。

3.結(jié)論與建議

研究結(jié)果表明：公司內(nèi)部控制與非標(biāo)準(zhǔn)無保留意見呈現(xiàn)負(fù)相關(guān)關(guān)系。五大要素中的風(fēng)險評估、信息與溝通、內(nèi)部監(jiān)督與非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見有更為顯著的負(fù)相關(guān)關(guān)系。注冊會計(jì)師出具非標(biāo)準(zhǔn)無保留意見，其最根本的原因是上市公司出現(xiàn)了嚴(yán)重會計(jì)信息質(zhì)量問題。內(nèi)部控制作為一個對公司流程和管理的系統(tǒng)，其健全性直接影響著上市公司能否健康發(fā)展，其完善程度制約著上市公司的會計(jì)信息質(zhì)量，因此上市公司應(yīng)重視內(nèi)部控制的健全和完善，內(nèi)部控制的完善更有助于公司收到標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見，對公司提升外部形象、實(shí)現(xiàn)價值最大化具有積極意義。

參考文獻(xiàn)：

[1]鄒玉梓.上市公司內(nèi)部控制審計(jì)報告研究[J].中國集體經(jīng)濟(jì)，2011（30）.

篇9

「關(guān)鍵詞　審計(jì)問題　實(shí)證研究　綜述

審計(jì)研究關(guān)注的核心在于審計(jì)的質(zhì)量，而一定水平審計(jì)質(zhì)量的實(shí)現(xiàn)，首先取決于良好的制度體系以最大限度地保護(hù)審計(jì)師的獨(dú)立性不受損害。其次，取決于注冊師在審計(jì)過程中保持足夠的職業(yè)謹(jǐn)慎，獨(dú)立、客觀、公正地出具審計(jì)意見。第三，對于上市公司通過變更會計(jì)師事務(wù)所來收買審計(jì)意見的行為，監(jiān)管者應(yīng)施以最大可能的限制。那么，我國審計(jì)市場的質(zhì)量到底表現(xiàn)如何呢？資本市場又是如何看待注冊會計(jì)師所提供的服務(wù)的呢？對于這些問題，許多學(xué)者運(yùn)用實(shí)證研究的，分別從上述三個方面以及審計(jì)意見市場反應(yīng)的角度進(jìn)行了檢驗(yàn)。本文的目的就在于對這些研究及其發(fā)現(xiàn)進(jìn)行比較全面而簡要的介紹，并希望能為未來的實(shí)證或規(guī)范研究提供一個基本的平臺。

一、審計(jì)制度安排及其變遷

對于我國審計(jì)質(zhì)量的認(rèn)識，首先必須從其特殊的審計(jì)制度安排以及不斷變革的整體環(huán)境來考察。這種環(huán)境具體包括了審計(jì)準(zhǔn)則、會計(jì)師事務(wù)所的組織形式、制度以及審計(jì)收費(fèi)制度等等。

（一）審計(jì)準(zhǔn)則

為有效地規(guī)范注冊會計(jì)師的執(zhí)業(yè)行為，提高其執(zhí)業(yè)水平，財(cái)政部于1995年底和1996年底頒布了我國第一批和第二批《獨(dú)立審計(jì)準(zhǔn)則》。與此同時，中國證監(jiān)會等監(jiān)管機(jī)構(gòu)也加強(qiáng)了對上市公司財(cái)務(wù)信息質(zhì)量的監(jiān)管。Defond，Wong，Li（2000），李樹華（2001）研究了這些措施對注冊會計(jì)師的獨(dú)立性及審計(jì)市場集中度的。他們以1993年至1996年的所有上市公司及其主審事務(wù)所、審計(jì)報告類型為研究樣本，以事務(wù)所出具“非標(biāo)準(zhǔn)無保留意見”的比例作為獨(dú)立性的替代指標(biāo)①。通過統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，采用更為嚴(yán)格的執(zhí)業(yè)準(zhǔn)則和對違反準(zhǔn)則的行為采取一定的處罰措施顯著提高了會計(jì)師事務(wù)所的審計(jì)獨(dú)立性，且這種現(xiàn)象在比較大的事務(wù)所中表現(xiàn)得尤為明顯。作者同時發(fā)現(xiàn)，在獨(dú)立性提高后的1995、1996會計(jì)年度，“十大”事務(wù)所在IPO市場上的市場份額顯著下降，而獨(dú)立性相對較低的“非十大”事務(wù)所的市場份額則顯著上升。運(yùn)用1997-2000年整個注冊會計(jì)師行業(yè)的數(shù)據(jù)，易琮（2002b），易琮（2002c）從產(chǎn)業(yè)學(xué)的角度，對于后一現(xiàn)象作了進(jìn)一步的研究。作者以事務(wù)所業(yè)務(wù)收入作為行業(yè)集中度衡量指標(biāo)的研究結(jié)果顯示，最近幾年來，我國審計(jì)市場的集中度事實(shí)上呈現(xiàn)出逐漸上升的趨勢。這種結(jié)論的差異一方面可歸因于衡量指標(biāo)的不同，另一方面也可能反映了自1997年以來會計(jì)師事務(wù)所脫鉤改制的行業(yè)制度變革對于市場結(jié)構(gòu)的影響。

（二）事務(wù)所脫鉤改制

獨(dú)立性是注冊會計(jì)師審計(jì)制度的靈魂。然而，在1997年之前，我國絕大多數(shù)會計(jì)師事務(wù)所均“掛靠”于政府部門、團(tuán)體、科研機(jī)構(gòu)等法人單位。這種掛靠體制嚴(yán)重干擾了注冊會計(jì)師的獨(dú)立執(zhí)業(yè)，影響了公平競爭和執(zhí)業(yè)質(zhì)量的提高。為了改變這種局面，我國進(jìn)行了旨在切斷事務(wù)所與“掛靠單位”之間人員、財(cái)務(wù)、業(yè)務(wù)等方面聯(lián)系的制度改革，即脫鉤改制。吳保明（1999）就注冊會計(jì)師關(guān)于改制以及相關(guān)問題進(jìn)行了問卷調(diào)查。作者發(fā)現(xiàn)，問卷的回復(fù)者基本上支持對事務(wù)所組織形式的改革，但同時表達(dá)了對于改革過程中種種問題的擔(dān)心，比如可能引起的與原發(fā)起單位的各種爭議。他們也表達(dá)了提高審計(jì)質(zhì)量的種種愿望。對于國際會計(jì)師事務(wù)所的進(jìn)入，他們雖然承認(rèn)可以帶動國內(nèi)事務(wù)所工作質(zhì)量的提高，但并不主張迅速地開放審計(jì)市場。

王躍堂，陳世敏（2001）具體研究了脫鉤改制對于審計(jì)獨(dú)立性的影響。他們以改制前后的A股公司為樣本，分別對非標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見的出具及其市場反應(yīng)的變化情況進(jìn)行了檢驗(yàn)。作者發(fā)現(xiàn)，相對于1997年，1998年改制后的非標(biāo)準(zhǔn)無保留意見的比例顯著上升，意味著審計(jì)獨(dú)立性有所提高，但并沒有證據(jù)顯示審計(jì)意見的市場反應(yīng)變得更為顯著，即投資者并沒有立刻認(rèn)可由于獨(dú)立性的提高而可能帶來的審計(jì)質(zhì)量的改進(jìn)。事實(shí)上，文章對于注冊會計(jì)師審計(jì)行為的進(jìn)一步分析表明，在改制的當(dāng)年，審計(jì)師的財(cái)務(wù)風(fēng)險意識雖然有所增強(qiáng)，但對于盈余管理問題的關(guān)注反而有所下降。文章的后一結(jié)論也許還可以從另一個角度來理解，由于脫鉤改制導(dǎo)致了非標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見比例的提高，從而意味著一部分在1998年被出具非標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見的財(cái)務(wù)報告在1997年的制度背景下將可能被出具無保留意見，或者性質(zhì)更輕的審計(jì)意見。這樣投資者就會理性地預(yù)期到，在1998年被出具“不清潔”審計(jì)意見財(cái)務(wù)報告的不良性質(zhì)將會弱于1997年，因?yàn)樵诿撱^改制前，很可能只有財(cái)務(wù)報告在嚴(yán)重偏離“三性”的情況下才會受到審計(jì)師的警告。

（三）法律責(zé)任

隨著注冊會計(jì)師在我國社會經(jīng)濟(jì)生活中的地位越來越重要，強(qiáng)化注冊會計(jì)師的責(zé)任意識，嚴(yán)格注冊會計(jì)師的法律責(zé)任，以保證其執(zhí)業(yè)道德和執(zhí)業(yè)質(zhì)量，就愈顯重要。近年來，我國通過頒布《注冊會計(jì)師法》、《證券法》等法規(guī)已在此方面作了比較明確的規(guī)定，那么注冊會計(jì)師對于法律責(zé)任的認(rèn)識到底如何呢？周志誠（1999）運(yùn)用調(diào)查問卷的方式對海峽兩岸的現(xiàn)狀進(jìn)行了比較研究。作者發(fā)現(xiàn)，兩岸注冊會計(jì)師對于法律責(zé)任的認(rèn)識雖然存在一定的差別，但在許多問題上也具有相當(dāng)一致的認(rèn)識，比如雙方均把“管理層蓄意舞弊”視為注冊會計(jì)師面臨的最為重要的執(zhí)業(yè)風(fēng)險，在規(guī)避法律訴訟的措施上，雙方均把慎選客戶，做好事前審計(jì)風(fēng)險評估放在第一位。

（四）審計(jì)收費(fèi)

決定審計(jì)質(zhì)量的另外一個重要方面是審計(jì)的收費(fèi)制度。合理的審計(jì)收費(fèi)應(yīng)保證會計(jì)師事務(wù)所根據(jù)客戶的風(fēng)險和業(yè)務(wù)復(fù)雜程度，完成必要的審計(jì)工作量。王振林（2002）根據(jù)證監(jiān)會關(guān)于1997—1999年期間具有證券（期貨）從業(yè)資格會計(jì)師事務(wù)所的審計(jì)收費(fèi)情況的調(diào)查結(jié)果，在這方面進(jìn)行了細(xì)致的研究。作者發(fā)現(xiàn)上市公司的規(guī)模、經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)的復(fù)雜程度等特征構(gòu)成了影響審計(jì)收費(fèi)的主要因素，客戶的風(fēng)險因素則不具有重要的影響。這一結(jié)果在劉斌，葉建中，廖瑩毅（2003）的研究中也基本上得到了證實(shí)，從而意味著我國的審計(jì)收費(fèi)盡管一定程度上可以用來衡量審計(jì)質(zhì)量的優(yōu)劣，但同時也暴露出審計(jì)師和事務(wù)所風(fēng)險意識淡漠的問題。

二、審計(jì)意見的決定因素

審計(jì)意見反映了審計(jì)師對于財(cái)務(wù)報表公允性、合法性以及政策一致性的評價。那么哪些因素可能影響關(guān)于審計(jì)意見性質(zhì)的表述呢？Bao，Chen（1998）對可能影響審計(jì)意見的11個會計(jì)和市場因素進(jìn)行了檢驗(yàn)，其結(jié)果顯示，資產(chǎn)負(fù)債率、盈利或虧損、總資產(chǎn)收益率、上市地等因素具有顯著影響。資產(chǎn)負(fù)債率高、總資產(chǎn)收益率低、企業(yè)虧損、上市地在深圳等因素對審計(jì)意見產(chǎn)生不利影響。原紅旗，李海波（2003）通過研究會計(jì)師事務(wù)所特征與審計(jì)意見之間的關(guān)系，進(jìn)一步驗(yàn)證了上市公司財(cái)務(wù)特征的重要影響，卻沒有發(fā)現(xiàn)事務(wù)所的組織形式、出資方式、規(guī)模大小與審計(jì)意見之間存在明顯的相關(guān)性。

從上說，審計(jì)意見應(yīng)該基于注冊會計(jì)師的審核過程及其在這一過程中的發(fā)現(xiàn)獨(dú)立地作出。然而由于審計(jì)意見，特別是不“清潔”審計(jì)意見，對于上市公司可能造成重大影響，審計(jì)師在出具審計(jì)意見時將不得不面對來自上市公司等各方面的壓力，這時審計(jì)師就可能通過犧牲審計(jì)質(zhì)量———比如在披露事項(xiàng)上避重就輕，改變審計(jì)意見的性質(zhì)等等———來迎合上市公司的要求或屈從其壓力。孫錚、王躍堂（1999）通過對上市公司1995—1997年期間的審計(jì)報告進(jìn)行分析發(fā)現(xiàn)，注冊會計(jì)師對上市公司出具的審計(jì)報告中，確實(shí)存在著運(yùn)用說明段改變審計(jì)意見性質(zhì)的傾向，尤其表現(xiàn)在將保留意見變通為無保留意見加說明段。作者同時發(fā)現(xiàn)，這種操縱審計(jì)意見的傾向隨著審計(jì)風(fēng)險的趨小而明顯變大，即在企業(yè)財(cái)務(wù)狀況比較好時，審計(jì)師更可能通過變更審計(jì)意見的性質(zhì)來迎合上市公司的要求。

的確，審計(jì)意見質(zhì)量很大程度上取決于審計(jì)師對于審計(jì)風(fēng)險的判斷。對于審計(jì)風(fēng)險的判斷，除了以財(cái)務(wù)狀況作為依據(jù)外，另外一個重要的表征就是上市公司盈余管理的程度。Chen，Chen和Su（2000）以1995—1997年間的上市公司為樣本研究了后一因素在審計(jì)意見的決定中所扮演的角色。作者發(fā)現(xiàn)，上市公司為迎合監(jiān)管者在盈利上的要求而進(jìn)行的盈余管理顯著增加了審計(jì)師發(fā)表非標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見的頻率。章永奎，劉峰（2002）以1998年度上市公司為樣本的研究結(jié)果進(jìn)一步顯示，上市公司以操縱性應(yīng)計(jì)利潤來衡量的盈余管理行為越厲害，越有可能被出具非標(biāo)準(zhǔn)無保留意見，同時大規(guī)模的會計(jì)師事務(wù)所顯示出更嚴(yán)格的審計(jì)質(zhì)量控制。然而，夏立軍，楊海斌（2002）以2002年上市公司為樣本的最新研究表明，注冊會計(jì)師對于審計(jì)風(fēng)險的關(guān)注似乎已更多的轉(zhuǎn)向了可能發(fā)生經(jīng)營失敗或管理層欺詐的虧損或增長比較快的公司，而不是為迎合監(jiān)管政策而可能從事盈余管理的公司。

三、會計(jì)師事務(wù)所的變更

會計(jì)師事務(wù)所的變更從兩個方面影響著審計(jì)意見的質(zhì)量。一方面，如果審計(jì)師的變更是由于事務(wù)所擔(dān)心潛在審計(jì)風(fēng)險（在西方主要表現(xiàn)為民事訴訟風(fēng)險，在中國主要表現(xiàn)為行政處罰風(fēng)險）過高而拒絕繼續(xù)審計(jì)，則審計(jì)質(zhì)量可以說在一定程度上得到了提高。另一方面，如果審計(jì)師的變更是由于事務(wù)所不同意客戶的會計(jì)政策選擇，出具“不清潔”的審計(jì)意見，而被客戶解聘，則很可能導(dǎo)致審計(jì)意見的收買行為，最終降低審計(jì)質(zhì)量。

李爽，吳溪（2000）以1999年發(fā)生審計(jì)師變更的A股公司為樣本，對我國證券市場中審計(jì)師變更的信息披露現(xiàn)狀進(jìn)行了分析。作者發(fā)現(xiàn)，在審計(jì)師變更的信息披露方面，主要存在著缺乏實(shí)質(zhì)性、披露時間滯后等問題。文章對于樣本相關(guān)特征的檢驗(yàn)表明，審計(jì)師的變更往往伴隨著控股股東或管理當(dāng)局的變動。李東平，黃德華，王振林（2001）研究了盈余管理、“不清潔”審計(jì)意見與會計(jì)師事務(wù)所變更之間的關(guān)系。作者發(fā)現(xiàn)，注冊會計(jì)師出具的“不清潔”審計(jì)意見本身是導(dǎo)致我國資本市場中會計(jì)師事務(wù)所變更的基本原因，而公司盈余管理導(dǎo)致的潛在訴訟風(fēng)險則沒有引起注冊會計(jì)師的足夠重視（公司的財(cái)務(wù)困境狀況也許是衡量審計(jì)風(fēng)險更合適的控制變量，因?yàn)橛喙芾淼囊蛩匾苍S會改變事務(wù)所在發(fā)表審計(jì)報告時關(guān)于審計(jì)意見性質(zhì)的表述，但當(dāng)事務(wù)所進(jìn)行客戶抉擇時嚴(yán)重惡化的財(cái)務(wù)狀況更可能是起主導(dǎo)性作用的力量），這意味著會計(jì)師的變更很大程度可以視為審計(jì)質(zhì)量降低的標(biāo)志。

四、審計(jì)意見的市場反應(yīng)

審計(jì)的作用在于為財(cái)務(wù)報表信息的可靠性提供一定的保證，而這種保證能否得到投資者的認(rèn)可最終體現(xiàn)在兩個方面，一是市場對于會計(jì)信息的反應(yīng)是否隨著審計(jì)報告質(zhì)量的不同而有所區(qū)別，二是市場對于會計(jì)信息的反應(yīng)是否隨著審計(jì)報告的類型而有所區(qū)別，尤其是對于非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見（包括帶說明段的無保留審計(jì)意見、保留意見、反對意見和拒絕發(fā)表意見）來說，其中蘊(yùn)涵的關(guān)于會計(jì)信息質(zhì)量的修正意義能否起到適當(dāng)?shù)木渥饔?，更是直接體現(xiàn)了審計(jì)作用的發(fā)揮程度。就前者而言，審計(jì)報告的質(zhì)量關(guān)鍵取決于審計(jì)師的獨(dú)立性狀況與自身的執(zhí)業(yè)水平，Gul，Sun，Tsui（2001）以1996—1997年在上海交易所上市的公司為樣本，研究了審計(jì)師質(zhì)量對于盈余信息含量的影響，他們發(fā)現(xiàn)，由高質(zhì)量會計(jì)師事務(wù)所進(jìn)行審計(jì)的公司，盈利增長的市場反應(yīng)更為強(qiáng)烈。

更多的集中在了后一方面。李增泉（1999）以上市公司1993年-1997年度審計(jì)意見為研究對象，研究了年報公告日前后20天內(nèi)的市場反應(yīng)。在控制了其他因素后，作者發(fā)現(xiàn)，出具標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見的公司與出具非標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見的公司在年報公布前后有不同的市場表現(xiàn)，從而意味著審計(jì)意見會對投資者的決策行為產(chǎn)生重要。在進(jìn)一步按照出具非標(biāo)準(zhǔn)無保留意見的具體原因分類后，研究結(jié)果顯示，不同類型的審計(jì)意見會引起不同的市場反應(yīng)，但投資者并未對其進(jìn)行嚴(yán)格區(qū)分。Chen、Su和Zhao（1999）檢驗(yàn)了1995年至1997年間A股市場對上市公司年度報告審計(jì)意見的反應(yīng)。他們的研究結(jié)果顯示，盡管非標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見導(dǎo)致了顯著負(fù)的超額回報，但市場并未根據(jù)非標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見的性質(zhì)差異與審計(jì)意見被出具的原因不同而作出區(qū)別反應(yīng)。單鑫（1999）專門對1997年年報保留審計(jì)意見的市場反應(yīng)進(jìn)行了研究，作者發(fā)現(xiàn)，股票市場具有明顯負(fù)面的反應(yīng)，且效應(yīng)是在至公告日為止的6個交易日內(nèi)緩慢滲透到市場上的。陳曉、王鑫（2001），陳曉（2001），王鑫（2001）進(jìn)一步了1998、1999年年報公告前后10天內(nèi)保留審計(jì)意見的市場反應(yīng)，研究結(jié)果顯示，股票市場對1998年年報保留審計(jì)意見的披露沒有顯著的負(fù)面反應(yīng)，對1999年年報保留審計(jì)意見而言，也僅在公告后的4天期間內(nèi)對首次保留審計(jì)意見有顯著的負(fù)反應(yīng)，從而表明股票市場上的投資者對于保留意見的態(tài)度在不斷地發(fā)生變化。陳梅花（2002）的最新研究結(jié)果同上述的結(jié)論呈現(xiàn)出一定的差別，作者以1995—1999年期間上市公司年報中披露的非標(biāo)準(zhǔn)無保留意見為研究對象，未能發(fā)現(xiàn)充分的證據(jù)表明我國證券市場中審計(jì)意見具有信息含量。由于她并沒有進(jìn)行分年度的分析，也未對是否連續(xù)發(fā)表審計(jì)意見進(jìn)行控制，文章結(jié)果的可靠性也許值得懷疑。事實(shí)上，其他研究已經(jīng)表明，從1997年至1999年，資本市場對于首次保留審計(jì)意見的市場反應(yīng)存在一定的變化，這種變化可能正是導(dǎo)致作者沒有發(fā)現(xiàn)審計(jì)意見信息含量的原因。

五、關(guān)于審計(jì)實(shí)證研究未來方向的初步探討

通過前面的文獻(xiàn)回顧，我們清楚地看到了我國審計(jì)實(shí)證研究發(fā)展的兩條途徑：一是結(jié)合中國的制度背景，改進(jìn)現(xiàn)有文獻(xiàn)的研究設(shè)計(jì)，進(jìn)一步驗(yàn)證或修正相關(guān)的結(jié)論；二是在新的領(lǐng)域進(jìn)行開拓性的研究。由于我國的實(shí)證研究仍然處于初步發(fā)展的階段，研究上不可避免地存在諸多瑕疵，因此前一途徑仍將具有相當(dāng)廣闊的發(fā)展空間，但一些潛在的領(lǐng)域也是未來的研究者所不能忽視的。下面我們從不同的審計(jì)利益主體出發(fā)就其中的若干方面進(jìn)行簡單的分析。

（一）師事務(wù)所或?qū)徲?jì)師

由審計(jì)活動的實(shí)踐特性所決定，審計(jì)師在首次執(zhí)行一家上市公司的審計(jì)時將耗費(fèi)更多的時間與人力，比如全面了解被審計(jì)單位基本情況，進(jìn)行內(nèi)部控制的詳細(xì)測試與評價等，在后續(xù)的審計(jì)過程中，這些活動都將大大減少。審計(jì)成本前后期的差異很可能導(dǎo)致會計(jì)師事務(wù)所或?qū)徲?jì)師有意識地控制不同性質(zhì)審計(jì)意見的發(fā)表時機(jī)。前面的回顧已經(jīng)顯示，如果審計(jì)師出具非標(biāo)準(zhǔn)無保留意見，則其所面臨的喪失客戶的風(fēng)險將大大增加。那么無論是為了回收審計(jì)成本，還是為了與客戶保持良好的合作關(guān)系，審計(jì)師都可能減少首次審計(jì)或早期合作過程中“不愉快”審計(jì)意見的產(chǎn)生。另外，審計(jì)師盡管在初期將承受更高的審計(jì)成本，但在審計(jì)定價上，為了吸引客戶或與客戶保持比較長期的契約關(guān)系，審計(jì)師也可能采取與實(shí)際投入不相匹配的低價策略，這一價格盡管不一定能夠彌補(bǔ)當(dāng)期的投入成本，卻有望通過未來的審計(jì)收費(fèi)或其他的服務(wù)收入獲得更高的報酬。關(guān)于審計(jì)收費(fèi)的實(shí)證研究局限于審計(jì)收費(fèi)的截面差異，對于其時間變化無疑缺乏應(yīng)有的關(guān)注。

（二）上市公司

審計(jì)意見可以說很大程度上是審計(jì)師與上市公司之間利益協(xié)調(diào)的產(chǎn)物。這是因?yàn)?，無論是在審計(jì)的過程中，還是審計(jì)工作完成后，注冊會計(jì)師都必須與被審計(jì)單位管理當(dāng)局進(jìn)行充分地溝通，這種溝通的有效性往往就決定了最終的審計(jì)意見類型。盡管在某些情況下，比如上市公司面臨可能危及其持續(xù)經(jīng)營能力的重大風(fēng)險或其他不確定事項(xiàng)，具體的審計(jì)意見與雙方的溝通并無太大的關(guān)系，但在注冊會計(jì)師與上市公司管理當(dāng)局就會計(jì)報表編制與披露存在不同的意見、或是存在重大調(diào)整事項(xiàng)時，審計(jì)師出具無保留或其他形式的審計(jì)意見顯然就取決于被審計(jì)單位對于調(diào)整意見的接受程度。上述事實(shí)意味著上市公司對于審計(jì)意見同樣可能產(chǎn)生重大的影響。

（三）投資者

審計(jì)意見的市場反應(yīng)體現(xiàn)了投資者對于審計(jì)報告的具體評價，盡管這一領(lǐng)域已經(jīng)得到了比較廣泛的研究，但依然有必要根據(jù)審計(jì)意見的具體進(jìn)行更深入的檢驗(yàn)。在前面提到的相關(guān)研究中，一個共同認(rèn)可的假定是，在審計(jì)師發(fā)表非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見的情況下，財(cái)務(wù)報告的真實(shí)性和公允性將受到損害，因此市場將作出不利的反應(yīng)。然而，投資者也許是根據(jù)審計(jì)意見的后果，而不是審計(jì)意見的性質(zhì)本身進(jìn)行判斷。比如由于上市公司提取過多的資產(chǎn)損失準(zhǔn)備而導(dǎo)致了保留審計(jì)意見的出具，那么市場可能因?yàn)槿缦聝蓚€方面的原因而作出相對積極的反應(yīng)：一是市場對于利潤下降的消極反應(yīng)由于審計(jì)意見的說明而被削弱。二是通過利潤操縱行為，上市公司很可能有效地解除了的包袱，這對于企業(yè)未來的發(fā)展未嘗沒有好處。審計(jì)意見前一方面的影響還提醒我們，對于審計(jì)意見市場反應(yīng)的研究不僅要看審計(jì)意見的獨(dú)立效應(yīng)，而且要結(jié)合審計(jì)意見的修正事項(xiàng)說明其和盈余變化的交互效應(yīng)。另外，作為上市公司信息披露中的重大事項(xiàng)之一，會計(jì)師事務(wù)所的變更同時受到了監(jiān)管者和投資者的密切關(guān)注。在發(fā)生事務(wù)所變更的樣本中，一部分公司變更的原因恐怕在于避免得到不利的審計(jì)意見，另一部分公司則是為了轉(zhuǎn)向?qū)徲?jì)質(zhì)量更高、聲譽(yù)更佳的事務(wù)所。在不同的變更動機(jī)后面，投資者是否存在反應(yīng)，或反應(yīng)是否一致呢？這些都有待于未來研究者的回答。

六、結(jié)論

通過對上述文獻(xiàn)的回顧，我們可以把目前關(guān)于資本市場中審計(jì)問題的主要實(shí)證發(fā)現(xiàn)概括如下：審計(jì)制度的變革一定程度上的確強(qiáng)化了我國審計(jì)師的獨(dú)立性，在這方面最明顯的體現(xiàn)是非標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見的顯著增加。同時有證據(jù)表明，注冊會計(jì)師的審計(jì)風(fēng)險意識正逐步增強(qiáng)，但這種強(qiáng)化還不至于導(dǎo)致審計(jì)師對于客戶的放棄，事實(shí)上，注冊會計(jì)師出具“不清潔”審計(jì)意見本身仍然是導(dǎo)致我國資本市場中會計(jì)師事務(wù)所變更的基本原因。在市場層面，非標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見雖然一般會導(dǎo)致顯著負(fù)的超額回報，但各年之間存在顯著的變化，同時，市場反應(yīng)似乎也并未根據(jù)非標(biāo)準(zhǔn)無保留審計(jì)意見的差異而作出區(qū)別。

隨著我國審計(jì)市場的發(fā)展和研究方法的改進(jìn)，上述結(jié)論無疑將會進(jìn)一步得到修正。但總的來看，在短短的數(shù)年中，我國在審計(jì)領(lǐng)域的實(shí)證研究已取得了比較豐碩的成果，這些成果不僅有助于我們對中國審計(jì)市場的運(yùn)行效率作出更為客觀的評價，也將為未來的制度改革提供有益的依據(jù)。

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篇10

關(guān)鍵詞:股權(quán)結(jié)構(gòu);審計(jì)意見;類型機(jī)制

中圖分類號:F239.65

文獻(xiàn)標(biāo)識碼:A

一、理論分析

(一)審計(jì)委托主體利益角度

透過漫長的審計(jì)史,通常認(rèn)為審計(jì)源于受托經(jīng)濟(jì)責(zé)任。而且,隨著公司所有權(quán)與經(jīng)營權(quán)的分離,受托經(jīng)濟(jì)責(zé)任的重要性得到凸顯,審計(jì)的職業(yè)地位也相應(yīng)提高。審計(jì)關(guān)系當(dāng)事人包括委托方、受托方和被審計(jì)方,對應(yīng)于上市公司則為股東、審計(jì)單位、管理層。股東作為審計(jì)委托主體有權(quán)決定聘任或解聘審計(jì)單位,其自身利益取向則決定著其對審計(jì)意見的需求類型。但是,并不是每個股東都能夠參與這一決定過程。即便有些股東能參與,由于缺乏絕對控制權(quán)也無法撼動最終決定。因而,股權(quán)結(jié)構(gòu)能夠決定誰能最終左右股東大會的決定,進(jìn)而影響到公司對審計(jì)意見的類型的需求。從這個角度看來,股權(quán)結(jié)構(gòu)對審計(jì)意見的類型的影響是主動性的。

楊孟環(huán)通過分析股權(quán)高度集中、股權(quán)高度分散、股權(quán)適度集中、國有控股公司等四種公司治理模式對審計(jì)意見的影響,他認(rèn)為,股權(quán)結(jié)構(gòu)決定實(shí)質(zhì)上的審計(jì)委托主體,審計(jì)委托主體的利益取向會影響注冊會計(jì)師發(fā)表審計(jì)意見。在其他條件一定的情況下,股權(quán)適度集的公司比股權(quán)高度集中和股權(quán)高度分散的公司,注冊會計(jì)更可能發(fā)表真實(shí)可信的審計(jì)意見;非國有相對控股公司比國有相對控股公司更可能發(fā)表真實(shí)可信的審計(jì)意見。

(二)審計(jì)風(fēng)險角度

審計(jì)風(fēng)險是指審計(jì)人員對有重要錯報的會計(jì)報表仍發(fā)表無保留意見的可能性。審計(jì)風(fēng)險由固有風(fēng)險、控制風(fēng)險和檢查風(fēng)險組成。在風(fēng)險導(dǎo)向?qū)徲?jì)模式下,審計(jì)人員更注重審計(jì)風(fēng)險的控制。股權(quán)結(jié)構(gòu)作為公司治理結(jié)構(gòu)的重要組成部分,必將成為審計(jì)人員風(fēng)險評估的考察對象。審計(jì)人員通過風(fēng)險評估從而在計(jì)劃審計(jì)階段確定會計(jì)報表和賬戶余額兩個層次上的重要性水平,而這個重要性水平將會影響到最終審計(jì)意見的類型。因此,從這個角度看來,股權(quán)結(jié)構(gòu)對審計(jì)意見類型的影響是被動性的,改變重要性水平是審計(jì)人員對被審計(jì)單位股權(quán)結(jié)構(gòu)的應(yīng)對式策略。董南雁、張俊瑞認(rèn)為,在現(xiàn)代風(fēng)險基礎(chǔ)審計(jì)模式的影響下,控制風(fēng)險也成為注冊會計(jì)師執(zhí)業(yè)的重要原則。風(fēng)險大小成為影響審計(jì)意見類型的基本因素。而不同的股權(quán)結(jié)構(gòu),在其他條件相同或相似的情況下,對注冊會計(jì)師而言,所蘊(yùn)含的風(fēng)險也不同。因此股權(quán)結(jié)構(gòu)可能影響審計(jì)意見類型。

(三)談判能力角度

Zeff認(rèn)為,會計(jì)信息具有“經(jīng)濟(jì)后果”,會計(jì)準(zhǔn)則的制定過程是一種政治化程序。鑒于上述觀點(diǎn),本文同樣認(rèn)為,審計(jì)意見同樣具有“經(jīng)濟(jì)后果”,其形成過程是一個審計(jì)人員與被審計(jì)單位股東或管理層的動態(tài)博弈過程。在這個動態(tài)博弈過程中,談判砝碼發(fā)揮著重要的作用。不同的股權(quán)結(jié)構(gòu),上市公司的談判能力必將會有所差異。對于一個具有高度集中股權(quán)結(jié)構(gòu)的上市公司而言,其更容易形成一個強(qiáng)有力的審計(jì)意見需求欲望,這將促使其通過各種途徑影響到審計(jì)人員出具的審計(jì)意見。而對于一個國有控股的上市公司來說,其還可以動用到政府部門的行政干預(yù)這招殺手锏,這對審計(jì)意見的影響更是巨大。既然是雙方的博弈,審計(jì)單位同樣也擁有自身的談判砝碼,即規(guī)模和聲譽(yù)。

董南雁、張俊瑞認(rèn)為,在這樣的博弈關(guān)系中,雙方的談判能力也至關(guān)重要。對于注冊會計(jì)師而言,其所在的會計(jì)師事務(wù)所的規(guī)模和聲譽(yù)就是其談判能力的代表。而對被審計(jì)單位而言,由于審計(jì)市場是一個受管制的有限競爭市場,其談判能力并不主要在于其威脅更換會計(jì)師事務(wù)所的姿態(tài)。而對上市公司而言,不同的股權(quán)結(jié)構(gòu)意味著不同的談判能力。特別在內(nèi)部人控制情況下,上市公司的談判能力很可能大大增強(qiáng)。所以,股權(quán)結(jié)構(gòu)也可以影響到審計(jì)意見類型。

二、現(xiàn)實(shí)考察

我國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展是在計(jì)劃經(jīng)濟(jì)的基礎(chǔ)上經(jīng)過改革而逐步進(jìn)人市場經(jīng)濟(jì)的。作為證券市場中最重要的上市公司以及上市公司中最重要的權(quán)利安排一股權(quán)結(jié)構(gòu)也表現(xiàn)出其特殊性。我國的現(xiàn)代企業(yè)制度改革從一開始就只是作為一個有益的嘗試而進(jìn)行的,股份公司大多數(shù)是由國有企業(yè)改制而成,為突出公有制的主導(dǎo)地位,對國有資產(chǎn)折股進(jìn)入股份公司的股份總量及其結(jié)構(gòu)也有必要的規(guī)定,因而,我國大多數(shù)上市公司都是由國有大中型企業(yè)改組改制而來。由于不允許國有股及法人股上市交易(股權(quán)分置改革前),從而使我國上市公司出現(xiàn)一種特殊且復(fù)雜的股權(quán)結(jié)構(gòu),且公司的股份以不可流通的國有股和法人股占大多數(shù),可流通的部分所占比例很小。隨著股權(quán)分置改革的實(shí)施,原來不可流通的國有股和法人股逐漸開始進(jìn)入流通市場,并將最終實(shí)現(xiàn)全流通。